تقرير السوق للأصول الرقمية: دفع المعلومات المفضلة الانتعاش الشامل

منذ مارس، تأثرت الأسواق المالية العالمية بشكل كبير بسبب النزاعات التجارية. يركز المشاركون في السوق بشكل أساسي على تقدم المفاوضات التجارية وتأثيرها على تخصيص الأصول وثقة المستهلك وتوقعات الاقتصاد وأرباح الشركات.

هذا الأسبوع، مع توصل الولايات المتحدة وبريطانيا إلى اتفاق أولي، أتمت الصين والولايات المتحدة الجولة الأولى من المفاوضات، مما أدى إلى دخول المفاوضات التجارية مرحلة جديدة. هذا التقدم دفع الأسواق المالية وأسواق الأصول الرقمية إلى انتعاش كبير. لقد استعادت مؤشرات S&P 500 خسائرها السابقة، بينما كانت عملة البيتكوين (BTC) أكثر قوة، تقترب من أعلى مستوياتها السابقة.

تحت تأثير المعلومات المفضلة، شهدت الأصول الرقمية الأخرى الممثلة بالإيثيريوم (ETH) ارتفاعًا ملحوظًا أيضًا. بلغت نسبة زيادة ETH في الأسبوع الواحد 39.01%، مسجلةً أعلى مستوى خلال هذه الدورة. تشير البيانات إلى أن سوق العملات الصغيرة قد بدأت بالفعل.

الاتجاهات الاقتصادية الكلية والسياسات

في 8 مايو، أعلن زعماء الولايات المتحدة والمملكة المتحدة عن التوصل إلى "اتفاق الازدهار الاقتصادي"، حيث تم تقليل بعض الرسوم الجمركية وفتح فرص الوصول إلى السوق. يُعتبر هذا الإجراء نجاحًا أوليًا للسياسة التجارية، ويعتقد السوق أن اتفاقات مماثلة قد تصبح مرجعًا لدول أخرى. وقد عزز هذا التقييم ثقة المستثمرين، مما أدى إلى الانتعاش في السوق.

بالإضافة إلى ذلك، عقد ممثلو التجارة بين الولايات المتحدة والصين أول اجتماع علني لهم في سويسرا. وأعرب الجانبان عن تحقيق "تقدم ملموس". على الرغم من البيانات السلبية للتحقيق، إلا أن بيانات الاقتصاد والتوظيف لشهر أبريل كانت مستقرة نسبيًا، وحققت تقارير الأرباح لشركات التكنولوجيا الكبرى توقعات السوق، مما وفر دعمًا لانتعاش السوق.

فيما يتعلق بسياسات الأصول الرقمية، قامت ولاية نيو هامبشير وآريزونا بتمرير قوانين تسمح للحكومات المحلية بشراء البيتكوين. قد يؤدي هذا الانفراج إلى تشجيع المزيد من الولايات على اتخاذ خطوات مماثلة، وقد يتم إدراج السياسات ذات الصلة على المستوى الفيدرالي على جدول الأعمال.

أداء سوق العملات الرقمية

ارتفعت BTC مرة أخرى هذا الأسبوع بنسبة 10.46%، مواصلة الاتجاه الصعودي الذي استمر لمدة 4 أسابيع. من الناحية الفنية، تجاوزت BTC العديد من مستويات المقاومة المتوسطة، وعادت إلى قناة الصعود. وهذا يشير إلى أن السوق قد استوعب تقريبًا التأثيرات السلبية للاحتكاكات التجارية، ومن المحتمل أن يتغير الاتجاه على المدى المتوسط والطويل.

في المرحلة التالية، ستواجه BTC ضغطًا عند مستوى 11000 دولار. بعد تجاوز هذا المستوى، من المتوقع أن تتحدى أعلى مستوى تاريخي.

من الجدير بالذكر أن ETH وغيرها من الأصول الرقمية شهدت أيضًا ارتفاعًا كبيرًا هذا الأسبوع. إذا استمر هذا الاتجاه، فقد يشير إلى استعادة شاملة للسيولة في السوق.

تحليل تدفق الأموال

هذا الأسبوع، اجتذبت العملات المستقرة وصناديق المؤشرات المتداولة في BTC تدفقًا ماليًا بقيمة 9.44 مليار دولار، مما قدم دعمًا قويًا لارتفاع السوق. خلال 7 أيام تداول، تم تسجيل تدفقات إيجابية في 6 أيام، مما يعكس رغبة المستثمرين النشطة في الدخول.

بالإضافة إلى ذلك، بدأت أموال الرافعة المالية داخل السوق في الزيادة، حيث ارتفعت معدلات الاقتراض والفائدة، مما يدل على أن الميل نحو المخاطرة يتزايد.

تحليل المشاعر السوقية والاحتفاظ بالاستثمارات

بعد التعديلات السابقة، تم تحسين هيكل تداول السوق. على الرغم من الزيادة المستمرة لمدة 5 أسابيع، إلا أن ضغط البيع على BTC يتناقص تدريجياً، مما يظهر زيادة في مشاعر الاحتفاظ. وهذا يهيئ الظروف لتحقيق اختراقات جديدة في الأسعار.

من حيث حاملي المراكز، مع ارتفاع الأسعار، بدأ حاملو المراكز الطويلة في تقليل حصصهم قليلاً، بينما يتسابق المستثمرون الجدد قصيرو الأجل للشراء. واصل المستثمرون المؤسسيون الكبار زيادة حصصهم بأكثر من 56,000 BTC هذا الأسبوع.

حالياً، تحقق حاملو المدى القصير أرباحاً تزيد قليلاً عن 10%، و2% فقط من الحصص في حالة خسارة، والسوق بشكل عام في وضع آمن نسبياً. وهذا يخلق شروطاً ملائمة لتجاوز BTC النقاط العالية السابقة.

مؤشرات الدورة

وفقًا لبيانات منصة معينة، فإن مؤشر دورة BTC هو 0.75، وقد دخل مرة أخرى فترة الانتعاش.