- الموضوع
87k درجة الشعبية
40k درجة الشعبية
14k درجة الشعبية
4k درجة الشعبية
5k درجة الشعبية
29k درجة الشعبية
16k درجة الشعبية
22k درجة الشعبية
13k درجة الشعبية
3k درجة الشعبية
- تثبيت
87k درجة الشعبية
40k درجة الشعبية
14k درجة الشعبية
4k درجة الشعبية
5k درجة الشعبية
29k درجة الشعبية
16k درجة الشعبية
22k درجة الشعبية
13k درجة الشعبية
3k درجة الشعبية
نظام إدارة المخاطر: أساس بقاء وتطوير منصة تداول العملات الرقمية
إدارة المخاطر: حياة منصة تداول العملات الرقمية
المخاطر، باعتبارها كلمة مستوردة، تأتي من الإيطالية "RISQUE"، وكانت تشير في الأصل إلى المخاطر الموضوعية في الطبيعة. ومع ذلك، في المجتمع الحديث، أصبحت المخاطر أكثر مثل الاختيار بدلاً من القدر، وتعتمد على مدى اختيارنا الحر.
أشار المؤرخ المالي بيتر بيرنز في كتابه الكلاسيكي عن إدارة المخاطر إلى أن أحداث مثل صعود وهبوط الشركات، وتغيرات سوق الأسهم، والحروب، والركود الاقتصادي تبدو وكأنها تتكرر باستمرار، لكنها تحدث دائمًا عندما لا يتوقعها الناس.
كموفر للسيولة في سوق المال الرقمي، فإن أحد العناصر الأساسية للمنصة هو إدارة المخاطر. تجمع هذه المنصات بين مجموعة من الوظائف مثل حفظ الأصول، مطابقة الصفقات، التسوية، ونشر المعلومات، وتدمج أيضًا خصائص مؤسسات مثل الوسطاء وصناديق الاستثمار، مما يجعلها مركزًا ماليًا فائقًا.
يعتقد على نطاق واسع في الصناعة أن هناك مشكلة في نقص إدارة المخاطر في صناعة blockchain، وهو ما أدى أيضًا إلى وقوع كوارث في الصناعة مثل "انفجار" FCoin وسرقة المنصات. أصبح كيفية إدارة المخاطر بشكل جيد موضوعًا مهمًا يحتاج القطاع إلى التركيز عليه باستمرار.
تعددية المخاطر
أكثر ما يصعب على سوق التشفير مقاومته هو المخاطر النظامية الناتجة عن السياسات، حيث أن تغيرات التنظيم تؤثر مباشرة على تقلبات السوق بأكمله.
يمكن لمشاركي السوق السيطرة على المخاطر غير النظامية، بما في ذلك:
ترتبط إدارة المخاطر ارتباطًا وثيقًا بجميع مراحل البورصة. قال أحد المحترفين ذوي الخبرة إن إدارة المخاطر لها مكانة عالية في الشركة، حيث تراقب باستمرار السيولة، والمراجحة، والمشكلات غير العادية في الحسابات، وتحافظ على اتصال وثيق مع جميع الأقسام.
ومع ذلك، فإن مرحلة التطوير السريع في إدارة المخاطر ستقيد بلا شك سرعة النمو، والوضع الحالي في الصناعة ليس مثالياً. يعتقد العديد من المهنيين في الصناعة أن العديد من منصات التداول المتوسطة والصغيرة لا تزال تفتقر إلى الوعي بإدارة المخاطر، سواء على المستوى الفيزيائي أو النظامي أو مستوى الحوكمة.
لا شك أن منصات التداول، باعتبارها مركز الصناعة، يجب أن تحل "أزمة إدارة المخاطر" بشكل مناسب إذا كانت صناعة blockchain تريد دخول التيار الرئيسي.
أمان الأصول: الهدف الأساسي لإدارة المخاطر
في عام 2019، بلغت القيمة الإجمالية للأصول المسروقة من منصة العملات الرقمية 283 مليون دولار أمريكي. على الرغم من مضي حوالي 6 سنوات على حادثة منتوغو، إلا أن ظاهرة "اختفاء" المال الرقمي لا تزال تحدث من حين لآخر، ولا تزال مشكلة ضمان أمن الأصول الرقمية تشغل بال المتخصصين في هذا المجال.
لمواجهة هذا التحدي، اتخذت العديد من المنصات سلسلة من التدابير:
تُعتبر خدمات التخزين المدارة وسيلة مهمة للحفاظ على أمان الأصول، كما أنها حلقة رئيسية في انتقال المالية التقليدية إلى صناعة blockchain. بالنسبة للشركات الصغيرة والمتوسطة في مجال blockchain ذات القدرات التقنية المحدودة، يُعتبر إدخال خدمات التخزين المدارة من طرف ثالث وشراء التأمين ذي الصلة من الحلول القابلة للتطبيق لرفع مستوى أمان تخزين الأصول الرقمية.
بالإضافة إلى العوامل الخارجية، فإن أمان الأصول يتطلب أيضًا اختبار مخاطر الأخلاق الذاتية للمنصة. يقترح بعض المتخصصين في الصناعة أن تختار المنصة أن تكون شفافة قدر الإمكان، ودعوة الزملاء للإشراف معًا، لتقليل احتمالية تحويل أصول العملاء.
الامتثال وإدارة المخاطر: القضاء على عدم اليقين
في مواجهة العديد من حالات عدم اليقين، أصبحت المنصة التي تتعامل بالمال الرقمي تتبنى التنظيم والامتثال كشرط ضروري لتقليل المخاطر السياسية والقانونية. حاليا، أنشأت المنصات الرائدة في صناعة المال الرقمي أنظمة امتثال ومخاطر متنوعة تغطي جميع المراحل قبل وأثناء وبعد.
تشمل هذه التدابير، ولكن لا تقتصر على:
إدارة المخاطر التقنية: حارس أمان المنصة
بالنسبة للمنصة، تعتبر مشاكل الأمان التكنولوجي من أكثر مشاكل إدارة المخاطر شيوعًا، حتى أن المنصات الرائدة تجد صعوبة في تجنبها تمامًا. على سبيل المثال، تعرضت العديد من منصات التداول المعروفة لهجمات DDoS، مما أدى إلى توقف قصير.
للتصدي لهذا التحدي، قامت جميع المنصات ببناء أنظمة دفاعية تقنية خاصة بها:
الرقابة الداخلية: حلقة مهمة لا يمكن تجاهلها
تشير الإحصائيات إلى أن ما يقرب من ثلثي مشكلات الأمن السيبراني ناتجة عن إهمال الموظفين الداخليين. لذلك، فإن الأمان داخل شركات blockchain أهم من الأمان الخارجي، وغالبًا ما تتضمن معظم حوادث الأمان تواطؤ داخلي وخارجي أو تسلل طويل الأمد للهاكرز.
تشدد جميع المنصات بشكل عام على التحكم الداخلي:
اتخذت بعض المنصات تدابير مميزة:
الاستفادة من خبرات المالية التقليدية
قد تكون متطلبات إدارة المخاطر في سوق العملات الرقمية أعلى من تلك الموجودة في التمويل التقليدي. من ناحية، تتجاوز تقلبات سوق العملات الرقمية غالبية الأصول المالية التقليدية؛ من ناحية أخرى، تتكامل تدفقات المعلومات مع تدفقات الأموال في مدفوعات البلوكشين، مما يزيد من مستوى الخصوصية، ومن الصعب استرداد الأموال بعد خروجها.
يعتقد المتخصصون أن الاتجاه الهام الذي يحتاجه مجال blockchain هو كيفية استخراج المعلومات من السلسلة بشكل فعال وتحويلها إلى مؤشرات قرارات إدارة المخاطر. في الوقت نفسه، هناك وجهة نظر تقول إن هيكل الصناعة الناضجة يجب أن يحقق فصل المعاملات عن الأصول، بحيث تتحمل جهات مختلفة مسؤولية التوفيق بين المعاملات، والتسوية، والتصفية، والحفظ، وغيرها من المراحل.
تحتاج المنصة الخاصة بالمال الرقمي إلى زيادة الاستثمار في مجال إدارة المخاطر. تشير البيانات إلى أن فريق الأمان في البورصات يمثل في المتوسط 13% من إجمالي عدد الفريق، حيث يتم إنفاق 17% من الميزانية لضمان التشغيل الآمن للبورصة. بالنظر إلى قدرة هذه المنصات على تحقيق الأرباح والمساحة المتاحة للنمو، فمن الواضح أنه يتعين عليها استثمار المزيد من الأموال وتوظيف المزيد من المواهب عالية المستوى في إدارة المخاطر، وبناء نظام متقدم ومتكامل لإدارة المخاطر.
كما قال أحد المتخصصين في المجال، يمكن اعتبار الاستثمار في إدارة المخاطر كتكاليف الفرصة. كلما كانت إدارة المخاطر أكثر صرامة، زادت الموارد المطلوبة، وقد تفوت أيضًا المزيد من فرص الأعمال، ولكن في الوقت نفسه، يقلل من مخاطر فقدان الأصول الحالية. إن إعطاء الأولوية لأمان أصول العملاء هو السبيل لبناء سمعة طويلة الأمد والحصول على التنمية المستدامة في الصناعة.