كشف سلوك المنصة داخل السلسلة المدفوعات عبر الحدود: القصة وراء تداول أكثر من 550 مليار USDT

مؤخراً، أثار منصة دفع عبر الحدود تُدعى هوي وانغ باي (汇旺支付) اهتماماً كبيراً من الجهات التنظيمية. حيث تم اتهام هذه المنصة بالاشتراك في تلقي وتحويل وسحب أموال الاحتيال، خاصةً من خلال إجراء معاملات USDT بشكل متكرر داخل السلسلة (TRON). لفهم خصائص سلوكها داخل السلسلة بشكل أعمق، أجرت شركة أمن بلوكتشين تحليلًا مفصلاً لسلوكيات الإيداع والسحب لـ USDT على منصة هوي وانغ باي (汇旺支付) بالاعتماد على أدوات مكافحة غسل الأموال داخل السلسلة والبيانات العامة.

! على السلسلة "فانتوم": Huiwang Pay وراء تداول أكثر من 55 مليار دولار أمريكي

نظرة عامة على تدفق الأموال

من 1 يناير 2024 إلى 23 يونيو 2025 تظهر بيانات أن تدفق الأموال في المنصة يتميز بما يلي:

• إجمالي السحب يصل إلى 57,246,854,379 USDT
• إجمالي الودائع هو 54,475,887,524 USDT

هذا يشير إلى أنه على مدار العام ونصف الماضيين، كانت هناك تدفقات كبيرة من الأموال الداخلة والخارجة على المنصة، وكان مبلغ السحب دائمًا أعلى من مبلغ الإيداع، حيث وصل الفرق بين الاثنين إلى 2.771 مليار USDT، مما يظهر سمة واضحة من "صافي التدفق النقدي الخارجي".

! على السلسلة "Phantom": Huione Pay وراء تداول أكثر من 55 مليار USDT

اتجاهات الأموال الدورية

تظل حركة الأموال في المنصة نشطة دائمًا، وقد شهدت ارتفاعات ملحوظة في النقاط الثلاثة التالية:

1. 8 يوليو 2024: ظهور ذروة واضحة لأول مرة، حيث تجاوزت كل من الإيداع والسحب 1 مليار USDT.
2. مارس ومايو 2025: مرتين تم سحب مبلغ قريب من أو يتجاوز 11 مليار USDT.

! "الشبح" على السلسلة: دفعة Huiwang وراء تداول أكثر من 55 مليار دولار أمريكي

تحليل تردد التداول

عدد معاملات السحب بدأ في الزيادة بشكل تدريجي منذ فبراير 2024، ووصل إلى ذروته في 12 مايو 2025، حيث اقترب من 150,000 معاملة في يوم واحد، مما يظهر خصائص "السحب عالي التردد". بالمقارنة، على الرغم من أن عدد معاملات الإيداع قد زاد بشكل عام، إلا أنه كان لديه تقلبات أقل، حيث زاد عدد الإيداعات اليومية بشكل مطرد ليصل إلى ما يقرب من 140,000 معاملة، ولم تنخفض مستوى نشاط المستخدمين بشكل ملحوظ.

من الجدير بالذكر أن ذروة المبالغ المنسحبة في مارس ومايو 2025 كانت مصاحبة لزيادة متزامنة في عدد المعاملات، حيث تتداخل الذروتان تقريبًا.

! على السلسلة "فانتوم": Huiwang Pay وراء تداول أكثر من 55 مليار دولار أمريكي

تحليل سلوك المستخدم

منذ بداية عام 2024 ، زاد عدد عناوين الإيداع النشطة على المنصة داخل السلسلة TRON من أقل من 30000 إلى أكثر من 80000 ، مما يظهر اتجاه نمو مستقر. وهذا يدل على أن المنصة لا تزال تجذب مستخدمين جدد ، لكن وتيرة النمو قد بدأت في التباطؤ.

! على السلسلة "فانتوم": دفعة Huiwang وراء تحويل أكثر من 55 مليار دولار أمريكي

تحليل العناوين النشطة

من خلال أدوات التحليل داخل السلسلة، تم اكتشاف أن سلوك السحب على هذه المنصة يظهر درجة معينة من خصائص "تركيز الأموال". تجاوزت المبالغ المسحوبة من العناوين الثلاثة الأولى 1.9 مليار USDT، ويمكن تتبع هذه العناوين جميعًا إلى عام 2023، حيث ظلت نشطة على المدى الطويل.

من المهم ملاحظة أن بعض عناوين السحب الكبيرة تتفاعل مع عناوين تم وضع علامة عليها "عقوبات OFAC" و"سرقة"، وهناك أيضًا عناوين يُشتبه في أنها عناوين محفظة تسيطر عليها منصة ضمان معينة.

فيما يتعلق بالإيداع، تجاوزت المبالغ المودعة من العناوين الثلاثة الأولى 2.5 مليار USDT، حيث بلغت أعلى إيداع من عنوان واحد 1.665 مليار USDT، وهو ما يفوق بكثير أعلى عنوان للمبالغ المسحوبة. كما أن هذه العناوين ذات الإيداعات العالية يُشتبه أيضًا في ارتباطها ببعض المنصات أو خدمات الضمان.

! على السلسلة "Phantom": Huiwang Pay وراء تداول أكثر من 55 مليار USDT

! على السلسلة "Phantom": Huiwang Pay وراء تداول أكثر من 55 مليار USDT

تحليل وقت النشاط

تم تحليل 10 عناوين مستخدمين عاديين تم اختيارها عشوائيًا:

• تتركز معاملات السحب بشكل رئيسي في الوقت UTC من 01:00 إلى 16:00، حيث تعتبر الفترة من 07:00 إلى 13:00 فترة عالية التردد.
• تركز عمليات الإيداع بشكل أساسي في الفترة من 03:00 إلى 10:00 بتوقيت UTC، و تتداخل جزئيًا مع الفترات النشطة لعنوان السحب.

بعض العناوين تظهر سلوكاً مستقراً في إيداع الأموال، بينما في بعض الفترات تقريباً لا توجد أنشطة تداول.

! على السلسلة "Phantom": Huiwang Pay وراء تداول أكثر من 55 مليار دولار أمريكي

الديناميات التنظيمية الدولية

مؤخراً، اتخذت عدة هيئات تنظيمية دولية ودوائر إنفاذ القانون سلسلة من الإجراءات ضد المنصة والكيانات المرتبطة بها:

• في يوليو 2024، قامت شركة تشفير بتجميد ما يقرب من 30 مليون USDT مرتبط بالمنصة.
• في مايو 2025، اقترح وزارة المالية الأمريكية حظر المؤسسات المالية الأمريكية من تقديم الخدمات لهذه المجموعة، واصفًا إياها بأنها "السوق المفضل لمرتكبي الجرائم الإلكترونية".
• أشار تقرير الأمم المتحدة إلى أن هذه المنصة أصبحت جزءًا من "النظام البيئي لاحتراف عمليات الاحتيال عبر الإنترنت" في جنوب شرق آسيا، حيث تلقت أكثر من 24 مليار دولار من الأموال المشفرة.
• تم حظر العديد من القنوات المتعلقة بهذه المنصة في وسائل التواصل الاجتماعي.
• في 15 مايو 2025، أعلنت منصة ضمان مشتبه بها عن توقف عملياتها.

تعكس هذه الديناميات التنظيمية الاهتمام الكبير والموقف الصارم للمجتمع الدولي تجاه هذه المنصة والخدمات المماثلة.

! على السلسلة "فانتوم": Huiwang Pay وراء تداول أكثر من 55 مليار دولار أمريكي

! "الشبح" على السلسلة: دفعة Huiwang وراء تداول أكثر من 55 مليار دولار أمريكي

! على السلسلة "Phantom": Huiwang Pay وراء تداول أكثر من 55 مليار USDT

توفر هذه التحليل دعم البيانات الأساسية لفهم الأنشطة داخل السلسلة على هذه المنصة، كما يبرز ضرورة تعزيز الرقابة على خدمات الدفع عبر الحدود من هذا النوع.