De inversor legendario a líder en el Mercado secundario

En el campo de las criptomonedas, hay un inversor que se destaca por su excepcional visión de inversión y su sobresalente desempeño. Ha logrado un retorno de 100 veces en menos de 3 años, y hoy en día, al cambiar al mercado secundario, sigue teniendo un rendimiento notable. Este inversor es el fundador de un conocido fondo de inversión en criptomonedas.

Este inversor ingresó al campo de las criptomonedas en 2017, cuando solo tenía 20 años. Estudió economía en la universidad, con una especialización en emprendimiento, y participó activamente en actividades del campus, ocupando el cargo de vicepresidente del club de inversiones. Después de graduarse, se unió a una gran empresa petrolera como operador, alternando responsabilidades en funciones de transporte, análisis y negociación.

Con el creciente interés por la tecnología blockchain, decidió renunciar a su trabajo en la compañía petrolera y dedicarse por completo al campo de las criptomonedas. Su experiencia en el comercio de materias primas le permitió establecer un conjunto riguroso de estándares en sus inversiones en criptomonedas, lo que le ayudó a minimizar las pérdidas durante la posterior turbulencia del mercado.

Se convirtió gradualmente en un inversor basado en fundamentos, centrado en explorar los posibles usos de las criptomonedas más allá de la especulación. A principios de 2019, investigó a fondo las finanzas descentralizadas (DeFi) y aprovechó las oportunidades que trajo el verano de DeFi.

Hablando sobre la formación de la filosofía de inversión, dijo: "Cada inversor tiene su propia filosofía de inversión. Una vez que tu filosofía de inversión se forma, comenzarás a buscar estrategias de inversión que se adapten a ti. Estas estrategias se ajustarán según los cambios en las condiciones del mercado, pero la filosofía central generalmente no cambia fácilmente."

Evolución de las estrategias de inversión

En su proceso de convertirse en inversor, descubrió que todos tienen similitudes en la exploración de ideas de inversión. Observó que, en los últimos 10 a 15 años, la importancia del mercado de valores estadounidense ha ido en aumento, convirtiéndose en el único mercado en el mundo que ha tenido un crecimiento sostenido a largo plazo. En cambio, otros mercados, como los de Europa y Asia, no han experimentado un aumento similar.

Él notó que las estrategias de inversión en valor tradicionales han tenido un rendimiento deficiente en los últimos años, mientras que invertir en proyectos con potencial de crecimiento, especialmente en acciones tecnológicas, a menudo puede generar mejores retornos. Él cree que para obtener rendimientos que superen al mercado, la clave es identificar antes que el mercado aquellos proyectos que tienen el potencial de crecer más allá del mercado.

Él cree que las criptomonedas son muy adecuadas para estrategias de inversión globales, ya que son un activo global. Si un proyecto de criptomoneda encuentra una adecuada posicionamiento en el mercado, su potencial de crecimiento puede desarrollarse a nivel mundial.

Revelando las estrategias de los fondos de inversión

El fondo de inversión que fundó tiene un tamaño entre ocho y nueve cifras, y utiliza principalmente una estrategia de selección de monedas basada en fundamentos. Se centran principalmente en criptomonedas de mediana y pequeña capitalización, en lugar de en monedas principales como Bitcoin y Ethereum, porque su objetivo es superar al mercado.

El fondo se centró inicialmente en el ámbito DeFi, y luego se expandió a otras áreas con potencial de crecimiento, incluidas la inteligencia artificial y los juegos.

Para comprender rápidamente un nuevo campo, propuso un método de tres pasos:

1. Evaluar el grado de combinación de esta pista con las criptomonedas.
2. Determinar si hay posibilidad de un crecimiento rápido.
3. Recoger y analizar datos para respaldar el juicio.

Lecciones de inversión y gestión de riesgos

Durante el proceso operativo, el fondo también encontró algunos desafíos, pero a través de la reflexión y ajustes, la última edición del fondo tuvo un rendimiento bastante bueno. Señaló que en la industria de inversiones en criptomonedas, "sobrevivir" ya es un éxito.

Él enfatizó dos riesgos principales a tener en cuenta:

1. Riesgo de custodia: él sugiere utilizar los servicios de custodia más destacados de la industria para abordar este problema.
2. Riesgo de contraparte: incluye los riesgos de la bolsa y del propio proyecto de inversión. Advierte a los inversores que deben realizar una evaluación de riesgos y no confiar fácilmente en las promesas del equipo del proyecto.

Cambios en el mercado y respuesta de los minoristas

Al hablar sobre los cambios en el mercado actual, él cree que la industria está madurando cada vez más. Algunos eventos emblemáticos, como el colapso de un gran intercambio y el acuerdo de otro intercambio con el gobierno de EE. UU., son hitos en el desarrollo de la industria.

Él señaló que, aunque todavía existen algunas operaciones no convencionales en el mercado, esta práctica se volverá cada vez más difícil. El mercado se está desarrollando hacia una dirección más institucionalizada, y los principales intercambios también han comenzado a colaborar con las autoridades regulatorias, lo que podría imponer algunas limitaciones a su funcionamiento.

Juicio sobre el momento de entrada y salida

Sobre cómo juzgar el momento de entrada y salida de un proyecto específico, él considera que esta es la parte más difícil de captar. Enfatiza la necesidad de ajustar constantemente la estrategia según la situación del mercado.

En el actual ciclo del mercado, recomienda tomar ganancias activamente en proyectos que tengan un buen desempeño. Señala que la mejor oportunidad para obtener ganancias en este ciclo podría durar solo uno o dos meses.

Sugiere considerar factores como la liquidez del mercado, el volumen de operaciones y el sentimiento del mercado desde una perspectiva macroeconómica, al mismo tiempo que se presta atención a los datos de transacciones en cadena y al crecimiento fundamental de los proyectos.

Casos de éxito y resumen de experiencias

Compartió algunos casos de inversión exitosos, donde el proyecto con el mayor retorno alcanzó casi 2000 veces. Enfatizó que, aunque el retorno es alto, la inversión inicial suele ser pequeña.

Desde la perspectiva de la pista, él cree que DeFi es el área en la que han tenido más éxito en sus inversiones. Entraron en esta pista muy temprano e invirtieron en muchos proyectos DeFi que ahora se han convertido en blue chips.

Después de experimentar algunos eventos importantes en el mercado, él otorga más importancia a la ética del equipo. Cree que, si hay problemas con la personalidad de una persona, no importa cuán exitoso sea el proyecto, podría colapsar en un corto período de tiempo.

Finalmente, enfatizó la importancia del control de riesgos, que también es un factor clave para que puedan mantener la estabilidad en medio de la volatilidad del mercado.