Règle de voyage : Mesure réglementaire clé pour renforcer la transparence des transactions en actifs virtuels

La Règle de Voyage vise essentiellement à améliorer la transparence des transactions d'actifs virtuels, en liant les transactions sur la blockchain aux entités et identités du monde réel, afin de mieux gérer le blanchiment d'argent, le financement du terrorisme et le risque de contrepartie des transactions sur la chaîne.

La caractéristique d'"anonymat" de la blockchain a été largement utilisée pour des crimes financiers, tels que le financement du terrorisme, le jeu et le blanchiment d'argent. Afin d'intégrer la technologie blockchain dans le système de régulation, les organismes de réglementation exigent que les plateformes concernées respectent l'esprit de base de la réglementation, y compris KYC( connaître votre client), la surveillance du marché, etc. La Travel Rule exige en outre de connaître tous les participants à la transaction, brisant ainsi cette caractéristique d'"anonymat".

Avant la publication des directives réglementaires sur la Travel Rule en 2019, les fournisseurs de services d'actifs virtuels (VASP) n'étaient tenus de surveiller leurs propres clients que par le biais du processus KYC. Lorsque le VASP envoie une transaction à un contrepartie, il est presque impossible de connaître l'identité de cette dernière, ce qui augmente le risque de contrepartie et la probabilité d'activités à haut risque impliquant des sanctions et des transactions illégales.

La Règle de Voyage supervise principalement les transactions entre les plateformes, exigeant que les VASP obtiennent, conservent et soumettent les informations relatives aux initiateurs et aux bénéficiaires des transferts d'actifs virtuels avant de lancer des transactions sur la blockchain, afin d'identifier les transactions suspectes et de prendre les mesures appropriées. Cela permet d'empêcher des transactions potentiellement illégales ou soumises à des sanctions avant leur création sur la blockchain.

Les principales raisons de l'adoption de la règle de voyage dans le monde incluent :

1. Protéger les investisseurs et réduire le risque de contact avec des fonds non conformes.
2. Réduire les risques de blanchiment d'argent et de financement du terrorisme
3. Améliorer la capacité de l'entreprise à gérer le risque de contrepartie.

Actuellement, la région Asie-Pacifique est en avance dans l'adoption de la Travel Rule, mais le taux d'adoption en Europe et au Moyen-Orient augmente également de manière significative. Au cours des six derniers mois, de plus en plus d'échanges dans le monde se conforment ou se préparent à se conformer à la Travel Rule. L'acceptation de cette exigence réglementaire par l'industrie continue également d'augmenter.

Hong Kong exigera à partir du 1er juin que les fournisseurs de services d'actifs virtuels se conforment à la règle de voyage. Les principales exigences comprennent :

1. Collecter et partager des informations de différentes portées en fonction du montant de la transaction
2. Si les informations requises ne sont pas reçues, le VASP initiateur doit être invité à les fournir, sinon la relation commerciale envisagée doit être considérée comme terminée.
3. Effectuer une diligence raisonnable détaillée sur les contreparties
4. Vérifier la propriété du portefeuille auto-hébergé

Il reste encore des défis en matière d'application de la réglementation :

1. Les délais d'implémentation varient selon les juridictions, ce qui entraîne un problème de "période de lever du soleil".
2. Certaines régions n'ont pas encore mis en œuvre la Travel Rule, ce qui affecte la portée des activités des VASP conformes.
3. Le manque d'interopérabilité entre les protocoles de la règle de voyage.

Dans l'ensemble, la mise en œuvre de la Règle de Voyage progresse à l'échelle mondiale, contribuant à améliorer la transparence et la sécurité des transactions d'actifs virtuels. À mesure que davantage de régions adoptent cette règle, les défis connexes seront également progressivement résolus.