暗号資産市場週報：分散型金融ゾーンの評価再構築、ゾーンのローテーションが明らかに

市場概況

市場主要トレンド

• 市場感情指数は91%から53%に低下し、依然として強欲ゾーンにありますが、BTCは高値での変動を続け、他のトークンは一般的に圧力を受けており、市場の分化が加速しています。
• USDTとUSDCの時価総額が共に増加し、DeFiの総TVLは541億ドルに持続的に上昇しており、市場が依然として新たな資金を引き寄せていることを示しています。
• 分散型金融ゾーンが16.47%の週回報率で市場をリードし、DEX取引量が2024年の新高を記録し、強い成長動力を示しています。
• ミームコイン市場が再び注目されており、全体市場の変動の中で活発に動いており、市場に新たな流動性とユーザーの成長ポイントをもたらしています。
• DEXプロジェクトは最も注目を集めており、AIやGameFiなどのゾーンはパフォーマンスが低迷しており、市場のホットスポットがインフラストラクチャーと流動性ゾーンに集中していることを反映している。
• 投資家は慎重を維持し、再ステーキングプロジェクトとDEXゾーンの機会に重点を置き、同時に米連邦準備制度理事会の会合がもたらす市場の変動にも注意を払うことをお勧めします。

###市場センチメント指数分析

• 市場感情指数は先週の91%から53%に低下し、依然として強気ゾーンにあります。
• その他のトークンは今週市場全体に対して弱いパフォーマンスを示し、振動的な下落傾向を呈しています。
• レバレッジポジションの影響で、約200億ドルのポジションが強制清算され、市場はロングポジションの著しいデレバレッジが見られた。
• その他のトークンは短期的に市場全体と連動する見込みであり、独立したマーケットの可能性は低いです。

一般的な市場の動きの概要

• 暗号資産市場は今週大幅に変動し、感情指数は依然として強気の段階にあります。
• 分散型金融関連プロジェクトが目立ち、基礎収益の向上に対する市場の継続的な関心を示しています。
• DEX系のプロジェクトは今週好調で、オンチェーン投資家が積極的に参加し始めていることを示しています。
• Memeゾーンが再び注目され、市場の関心を集め始めた

! DeFiトラック評価の再構築、セクターローテーションが明らかに|フロンティアラボ暗号市場週報

ホットゾーン

DEX

今週の市場価格は大きく変動しており、投資家に多くの利益機会を提供しています。オンチェーンの投資家たちはDEXを利用して取引を行い、DEXプロジェクトの成長を促進しました。

DEXのオンチェーンデータ:

• TVL: 先週の25.22Bから26.58Bに上昇し、5.39%の増加、資金がDEXプロジェクトに積極的に流入しています。
• 週取引量: 2024年の最高値630億ドルに達し、過去24時間の取引量は75.8億ドルで、取引量が急増しています。

DEXゾーンは明らかなビジネスモデルのアップグレード傾向を示しています。HyperliquidやdYdXを代表とする主要なプロトコルは、単一の取引機能から総合的な金融基盤への転換を進めています。この進化の道筋は、プロトコルが独自のチェーンレイヤーアーキテクチャに基づき、機能の統合を通じて垂直統合を実現し、ワンストップの分散型金融サービスエコシステムを構築することに表れています。このようなアーキテクチャの革新は、DEXトラックが単一の取引レベルから全方位的な金融基盤へと進化していることを示しており、トラックの価値再構築が進行中です。

スイ

Suiエコシステムは今週、高い議論の熱度を持ち、SUI価格は7.8%上昇し、BTCやETHよりも優れたパフォーマンスを示しました。Suiエコシステムの分散型金融プロジェクトは素晴らしい成長を見せています。

Suiチェーン上の分散型金融プロジェクトデータ:

• TVL: 1.598Bから1.793Bに上昇し、12.88%の増加
• アカウント: 総数は66,543,317個で、先週より2,184,755個増加し、増加率は3.39%
• DEXの取引量:主なDEXはCetus、Aftermath Finance、BlueMove DEXで、今週の総取引量は350億ドルを超え、1日の平均取引量は4億6,600万ドルです
• DeFiプロジェクトのTVL成長率:今週、NAVI Protocol、Suilend、Aftermath Financeの上位3つのTVL成長率は、それぞれ1.14%、17.22%、1.72%でした

Suiチェーンは高速で発展し続け、SUI価格は市場全体よりも強く、オンチェーンのDeFiプロジェクトのAPY成長を促進しています。市場の変動は利益機会を生み出し、多くのユーザーの参加を引き付け、Suiエコシステム全体の発展を推進しています。

DeFiトラック

TVL成長ランキング

過去一週間、マーケットプロジェクトのTVL増加率トップ5 ( TVLが比較的小さいプロジェクトは含まれておらず、基準は3000万ドル以上 ):

| プロジェクト名 | 直近7日間の上昇率 | TVL(百万) | |---------|-----------|--------------| | シンセティックス | 87.69パーセント| 576.82 | | バビロン | 67.32% | 3782.36 | | 通常のお金 | 53.61パーセント| 833.76 | | バウンスビット | 50.31% | 664.98 | | エクイリブリア | 40.27% | 281.03 |

Synthetix(SNX):

• プロジェクト概要: イーサリアム上の分散型合成資産プロトコルで、ユーザーがSNXトークンを担保に合成資産を発行することを許可します。
• 最新の進展: LPユーザーのAPYが向上し、V3 LP取引手数料のシェアが40%から60%に引き上げられました; レバレッジトークンプラットフォームTLXの買収が完了し、レバレッジトークン機能が統合されました。

Babylon(未発行の):

• プロジェクト概要: ビットコインの安全性を利用して他のPoSブロックチェーンの安全性を向上させることを目的としたプロジェクトで、信頼不要のステーキングメカニズムを通じて未使用のビットコイン資産を活性化します。
• 最新の動向: BTCの高値がユーザーにBTCベースの利息プロジェクトを選ばせる; Binanceはアカウントから直接BabylonにBTCをステーキングして利益を得ることを発表し、大量の新規資金をもたらしました。

通常のMoney(USUAL):

• プロジェクト概要:Binanceがサポートするステーブルコインプロジェクトで、分散型方式で新しいステーブルコインソリューションを提供します。
• 最新の開発:Checkerのアップグレード後、USD0++保有者の年利収益が48%に達し、CurveのUSD0/USD0++とUSD0/USDCの平均APYは50%を超え、ユーザーの高収益アービトラージ参加を引き付けています。

BounceBit(BB):

• プロジェクト概要:ビットコインエコシステム上の再ステーキング基盤、バイナンスとの深い協力に基づくCeDeFiコンポーネント、自社でBounceBit Chainを構築
• 最新の進展: 様々なトークンのステーキング利率を引き上げ、USDT、BTC、BNB、ETHの30日年率収益はそれぞれ54.25%、24.55%、37.13%、37.7%に達する；Ondoと協力してトークン化されたRWAを導入

エクイリブリア(EQB):

• プロジェクト概要:機関銃プールプロジェクトは、PendleのveTokenモデルを利用してLPに高収益を提供します。
• 最新の進展: Curveとの協力を強化し、新しい強化プールを導入し、ユーザーのAPYを最大59%に引き上げ、大量のユーザーをアービトラージに引き付ける

全体的に見て、今週TVLが急速に成長したプロジェクトは主に安定したコインの収益ゾーン(マシンガンプール)に集中しています。

ゾーン全体のパフォーマンス

• ステーブルコインの時価総額が着実に増加:USDTが2.91%増加し1451億ドル、USDCが3.23%増加し415億ドルに達し、市場資金が継続的に流入していることを示しています。
• 流動性が徐々に増加: 伝統市場のリスクフリーアービトラージ金利が低下し、チェーン上の分散型金融プロジェクトのアービトラージ金利は暗号資産の価値の上昇により増加しているため、分散型金融に戻ることは良い選択である。
• 資金状況:分散型金融プロジェクトのTVLは532億ドルから541億ドルに上昇し、新たな資金は1.69%増加し、ここ2ヶ月間の継続的な上昇傾向を維持しています。

深く分析する

今回の上昇の核心的なドライバー:

1. 市場環境:ブル市場周期が全体的な流動性需要の増加をもたらす
2. 金利面:基準貸出金利が引き上げられ、市場の資金に対する価格設定の期待を反映している
3. 収益端: 循環アービトラージ戦略の収益率が拡大し、プロトコルの内生収益が著しく改善されました。

この伝導メカニズムは分散型金融ゾーンの内在的な価値支援を強化し、良性の成長エネルギーを形成します。

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他のゾーンのパフォーマンス

公共ブロックチェーン

先週、市場でトップ5のパブリックチェーンのTVLを獲得した人は、TVLが小さいパブリックチェーンの(に含まれていない)。

| プロジェクト名 | 近7日間の上昇率 | TVL(百万) | |---------|-----------|--------------| | ハイパーリキッド | 21.23% | 2606.34 | | スイス | 14.45パーセント| 1870年36月 | | アルゴランド | 10.99% | 201.15 | | パルスチェーン | 7.33% | 953.99 | | ビットコイン | 6.99% | 4854.36 |

Hyperliquid: 未決済の契約が350億ドルに達し、DYDXを超えてチェーン上で最大のPerp DEXとなった；人気プロジェクトMEの上場後、取引量が急増した

Sui: Move系のリーダーが市場の注目を集めている；BackpackとPhantomウォレットと提携し、SUIトークンをサポート；オンチェーンMemeコインKAPIが熱い、トラフィックと資金を引き寄せている；オンチェーンDEXの日間取引高が46.6億ドルを突破した

Algorand: チェーン上のMemeコインMONKOが熱い；RWAゾーンプロジェクトをサポートすると発表；二つの主要なステーブルコインUSDCaとEURDはヨーロッパのMiCA基準に適合

PulseChain:ミームコインはチェーン上でアクティブです。 DEX PulseXの最大ボリュームは62%増加しました。 市場ではPLSがBinanceに上場すると噂されています

ビットコイン: 市場全体を上回るパフォーマンスで、ユーザーは今後の上昇に期待；BTCFiプロジェクトはユーザーがBTCを預けて追加収益を得ることを魅了する

上昇幅ランキングの概要

過去1週間で市場のトークンの上昇幅トップ5 ( 取引量が小さすぎるトークンとmemeコインは含まれていません ):

| トークン | プロジェクト名 | 直近7日間の上昇幅 | 流通時価総額 | 流通率 | |------|---------|-----------|----------|--------| | いつもの| いつもの | 98.57パーセント| 257,540,796ドル| 8.37パーセント| | BGBの | Bitget(ビットゲット) | 95.01パーセント| $4,816,158,400 | 69.99パーセント| | 寿司 | 寿司 | 65.77パーセント| 473,147,704ドル| 69.06パーセント| | オルカ | オルカ | 48.16パーセント| 299,415,167ドル| 53.27パーセント| | ACXの| アクロスプロトコル | 45.88パーセント| 382,450,514ドル| 44.39パーセント|

通常:Checkerのアップグレード後、USD0++保有者の年率リターンは48%に達し、Curveの関連取引ペアのAPYは50%を超えます。

BGB: 人気のMemeトークンを上場；CEOがアメリカ市場への再参入を検討することを発表；取引量がOKXを超えて第3位のCEXになる。

SUSHI:ツイートのトークン化をサポートするために、Dojo AgentとTweet Tokenをリリースしました。 資本分散戦略の提案

ORCA: Binanceとの複数のビジネスラインでの協力；コーディング不要のトークン作成ツールを導入；Solana AI Hackathonをサポート

ACX: Binanceとの提携によりACXトークンをローンチ；HTX GlobalおよびBitvavo取引所との協力；Yodlとの提携によりクロスチェーン決済サービスを提供

Memeトークン上昇ランキング

| トークン | プロジェクト名 | 直近7日間の上昇率 | 流通時価総額 | 所属ブロックチェーン | |------|---------|-----------|----------|----------| | FARTCOIN | ファートコイン | 187.53% | $507,074,756 | ソラナ | | BABYDOGE | ベビードージコイン | 117.03% | $861,228,822 | BSC | | オオカミ | ランドウルフ | 74.42パーセント| 235,865,534ドル| イーサリアム | | TURBO | ターボ | 52.45% | $879,341,386 | イーサリアム | | 犬 | ドッグ・ゴー・トー・ザ・ムーン・(Runes) | 40.57パーセント| 957,481,330ドル| ビットコイン |

今週、Memeプロジェクトが市場の視野に戻り、市場が揺れ動く中で良好なパフォーマンスを発揮し、オンチェーンの富の効果を生み出し、より多くのユーザーの参加を引き付けています。

! 【DeFiトラック評価の再構築、セクターローテーションが明らかに|フロンティアラボ暗号市場週報】(https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-88728426a72772ae8fbf3803502d9a48.webp)

ソーシャルメディアのホットトピック

LunarCrushとScopechatのデータによると、今週(12.7-12.13)で最も多く登場したテーマはDEXで、ランキングに入ったトークンの状況は以下の通りです:

| トークン | 時価総額(億) | FDV(億) | サーキュレーション | ウィークリーチェンジ | |------|---------|---------|--------|----------| | ユニ | 112.8657 | 187.9582 | 60.04パーセント| 19.92パーセント| | 寿司 | 4.4686 | 6.4703 | 69.06パーセント| 56.87パーセント| | レイ | 15.9033 | 30.3401 | 52.42パーセント| 6.83パーセント| | CROの| 51.0851 | 56.4775 | 90.45パーセント| -12.36パーセント| | ハイプ | 60.8653 | 182.2691 | 33.39パーセント| 36.98パーセント| | エアロ | 1813年16月| 32.0813 | 50.43パーセント| 18.65パーセント| | ジョー | 2.0533 | 2.7218 | 75.43パーセント| 1.23パーセント| | CRVの | 13.6694 | 24.0634 | 56.81パーセント| 3.26パーセント| | INJ株式会社 | 29.1079 | 29.7848 | 97.72パーセント| -13.