Yatırım Pazarının Döngüsü ve Hayatta Kalma Yolu

Yatırım alanında hayatta kalmak kolay değildir. Başkalarının başarı hikayelerini sıkça duyarız, ancak gerçekte, bu acımasız oyunda yalnızca az sayıda kişi kâr elde edebilir.

Ekonomik döngülerin varlığı, piyasanın boğa ve ayı döngülerinin değişimini belirler. Hangi türden bir piyasa olursa olsun, sürekli olarak yükseliş veya düşüş trendinde olamaz. Her yatırımcı, kendi kişisel özelliklerinden kaynaklanan ve başkalarının başarılı yollarını kopyalamanın zor olduğu bir varoluş şekli bulmalıdır. Bazıları sık işlem yapmayı tercih ederken, bazıları temel projelere yatırım yapmaya odaklanır, diğerleri ise döngüler arası yatırımlar yapar; herkesin stratejisi farklıdır.

Ancak, önemli bir nokta var: Uzun vadede, fiyat dalgalanmalarına aşırı odaklanmak yatırım sonuçlarını olumsuz etkileyebilir. Bir kişi ticaretle kolayca kâr elde ettiğinde, her şeyi başarabileceğine dair bir yanılsama oluşabilir. Ama sonunda, piyasa kazancı yeniden dağıtacaktır. Gerçekten kâr elde edip elde tutup tutamayacağınız büyük ölçüde bireyin psikolojik dayanıklılığına bağlıdır.

Yatırım veya ticaret eylemleri esasen bir kişinin içsel özelliklerini yansıtır, örneğin arzu ile öz disiplinin dengesi. Bu, insanların alım, satım veya bekletme seçeneklerinden hangisini seçeceğini belirler. Her kararın arkasında, kişinin para, temel faktörler, spekülasyon, piyasa trendleri gibi çok çeşitli faktörlere ilişkin yargısına dayanan bir mantık vardır.

Gerçekten düşünülmesi gereken soru, piyasanın ne zaman yükseleceği veya düşeceği değil, ne kadar yükselebileceği veya düşebileceğidir. Eğer bir trende güveniniz yoksa, ilgili varlıklara sahip olmamak en iyisidir; aksi takdirde bu, sonraki tüm işlemleri etkileyebilir ve nihayetinde başarısızlığa yol açabilir. İç huzursuzluğu, soğukkanlı bir değerlendirme yapmayı zorlaştırır.

Bu sürekli değişen pazarda, trendler sürekli olarak ortaya çıkmakta ve yatırımcıları peşinden sürüklemektedir. Önceden pozisyon alanlar için bu bir kazanç anlamına gelirken; geç kalanlar için genellikle risk anlamına gelir. Yeni bir alanda, gerçek yapıcılar ve uzun vadeli yatırımcılar, kısa vadeli fiyat dalgalanmaları veya piyasa döngülerinden ziyade temel gelişmelere daha fazla odaklanmaktadır.

Ayı piyasasında bile cazip yatırım fırsatları olabilir. Bu çekicilik, piyasa döngüsü ile ilgili değil, piyasanın kendisinin özellikleriyle ilgilidir. Ancak, ayı piyasasında kullanılabilir fonlar daha azdır ve bundan yararlanabilecek kişi sayısı da buna bağlı olarak azalır. Cazibe ne kadar büyükse, potansiyel risk de o kadar yüksektir.

Kripto para piyasası esasen iki grup tarafından desteklenmektedir: bir grup enflasyonu aşmaya çalışırken, diğer grup Bitcoin veya Ethereum'u aşmaya çalışmaktadır. Bu, piyasa gelişimi üzerinde önemli bir etkiye sahiptir. Geleneksel kurumsal yatırımcılar, kripto varlıkların enflasyonu aşabileceğini düşünürlerse, bu piyasaya daha fazla fon tahsis edecek ve fiyatları yükselteceklerdir. Aksine, eğer itibari paranın daha iyi performans göstereceğini düşünürlerse, yatırımlarını çekebilir ve bu da fiyatların düşmesine neden olabilir.

Diğer bir grup, sektörün temel destekçileridir. Bu insanlar Bitcoin, Ethereum ve daha sonra DeFi, NFT, kripto oyunları, metaverse ve Web3 gibi alanların gelişimini teşvik etmiştir. Bu grup, fiat para birimlerine göre değer değişimlerine de dikkat etse de, daha çok BTC veya ETH'yi geçip geçemeyeceklerine odaklanmaktadır. Ayı piyasasında, genellikle piyasanın gerçek destek gücü haline gelirler.

Herhangi bir piyasada, öncelikli görev hayatta kalmaktır, maksimum kazanç peşinde koşmak değil. Tam pozisyon yatırımı (halk arasında "sıfırdan sıfıra" olarak bilinir) bazı zamanlarda yüksek getiri sağlayabilir, ancak çoğu insan için en iyi seçenek değildir. Tam pozisyon yatırımı denendikten sonra, bu yüksek riskli davranışın döngüsüne kolayca kapılmak mümkündür. Az sayıda başarılı vaka, bunun iyi bir strateji olduğunu kanıtlamaz; olasılıklar açısından, tam pozisyon yatırımının riski genellikle getirisinden yüksektir.

Dikkat edilmesi gereken bir nokta, yatırım dünyasının çok yönlü olmasıdır; kesin doğru bir strateji yoktur. Yukarıdaki görüşler bazı durumlarda geçerli olmayabilir. Herkes içsel olarak kendini sorgulamalı ve kendine uygun yatırım yolunu bulmalıdır; bu, nihai hedeftir.