стейблкоїн та Блокчейн-платежі в майбутньому

стейблкоїн як цифрове представлення законних грошей на Блокчейн став важливим застосуванням у крипторинку. Станом на кінець 2024 року загальна ринкова капіталізація стейблкоїнів перевищить 200 мільярдів доларів. Завдяки швидкому розвитку стейблкоїнів протягом п'яти років, їхня роль у світовій економіці стає дедалі більш помітною, а потенціал Блокчейн як фінансової інфраструктури буде далі досліджений традиційними фінансами.

Деяка платіжна компанія вважає, що стейблкоїн є інноваційним способом оплати, який має на меті забезпечити більше людей безпечними, надійними та зручними платіжними послугами. Як одна з перших компаній з Блокчейн-оплат на ринку, певна компанія та її монета вже отримали переоцінку вартості на ринку.

Ця стаття має на меті узагальнити тенденції розвитку стейблкоїнів, проаналізувати логіку переоцінки токена певної компанії та на цій основі обговорити платіжний проект PlatON, який також давно розвивається, у пошуках наступного потенційного об'єкта.

Тенденції розвитку стейблкоїнів

Дослідження, опубліковане нещодавно відомою інвестиційною установою, вказує на те, що стейблкоїни упродовж минулого року знайшли точку дотику з ринком продуктів і стали одним з найочевидніших "вбивць" у сфері Web3.0.

стейблкоїн спростив процес передачі вартості, реалізувавши швидку глобальну передачу вартості. Його щоквартальний обсяг торгівлі вже вдвічі перевищує обсяги деякої великої платіжної компанії, щорічно розраховуючи десятки трильйонів доларів активів. Лише в листопаді 2024 року 28,5 мільйона користувачів здійснили понад 600 мільйонів транзакцій, що повністю підтверджує його практичність. Водночас користувачі стейблкоїнів розподілені по всьому світу, надаючи користувачам безпечний, низьковартісний та інфляційно стійкий спосіб заощадження та споживання.

Відомий інкубатор нещодавно заявив: незважаючи на суперечки щодо практичності технології Блокчейн, стейблкоїни очевидно стануть важливою частиною майбутньої валютної системи. Наразі близько 30% глобальних переказів здійснюється через стейблкоїни, традиційні фінансові установи також почали надавати банкам платформу для випуску стейблкоїнів. Крім того, одна платіжна компанія придбала стартап зі стейблкоїнів за 1 мільярд доларів, що приверне більше інвесторів до цієї сфери.

Одна велика платіжна компанія також зазначила у своїх десяти найбільших платіжних трендах на 2025 рік, що зрілість Блокчейн та цифрових активів доводить потенціал цієї технології в реформуванні глобальних фінансових та бізнес-систем. Криптовалюти, стейблкоїни та токенізовані активи перейшли з концептуальної стадії в стадію комерціалізації, особливо в застосуваннях, пов'язаних з реальними світовими активами. До 2025 року Блокчейн-технології очікується, що зіграють роль у підвищенні швидкості, безпеки та ефективності, особливо в сфері B2B та комерційних платежів.

Виникнення компанії з платіжних послуг на основі Блокчейн

Незалежно від того, чи це інвестиційні компанії в криптовалюту, традиційні платіжні мережі чи банківські системи, всі визнають, що обіг вартості на основі Блокчейн є розумною тенденцією розвитку фінансових технологій у майбутньому, а платежі, безумовно, є першою сферою застосування.

Одна компанія, що займається технологією Блокчейн, в основному надає рішення фінансових послуг на базі Блокчейн, що спрямовані на підвищення швидкості глобальних фінансових транзакцій та зниження витрат. Основні продукти компанії включають міжнародні платежі та перекази, реалізовані через її мережу, а також нещодавно представлені стейблкоїни.

Технології та послуги цієї компанії в основному залежать від незалежного розподіленого реєстру, який може забезпечити низькі транзакційні витрати та високу продуктивність для запису та перевірки транзакцій. Цей реєстр був розроблений у 2012 році, зосереджуючись на наданні банківських рішень традиційним фінансовим установам. Його рідна монета класифікується як платіжна криптовалюта, яка слугує засобом оплати комісій за транзакції в реєстрі, пропонуючи спосіб використання розподіленої мережі замість централізованого зберігання та передачі вартості.

Нещодавно вартість токена компанії зазнала переоцінки, основними причинами є:

1. Очікування змін у регуляторному середовищі: новий уряд вступив на посаду, ринок очікує більш лояльного регулювання криптовалюти, деякі особи, які підтримують криптовалюту, обіймають ключові посади, що зміцнює впевненість ринку.

2. Активний прогрес у судовому процесі: компанія досягла часткових перемог у справі проти регуляторів, суддя визнав, що її токени, що продаються на біржі роздрібним інвесторам, не розглядаються як цінні папери, що є значною вигодою.

3. Збільшення ETF та інституційних інвестицій: деякі компанії запустили трастові продукти для цієї монети та подали заявки на перетворення багатовалютних фондів, що містять цю монету, в ETF, що підвищило її привабливість для інституційних інвесторів.

4. Підвищена масштабованість бухгалтерської книги: компанія оголосила про впровадження розширеної програмованості для своєї бухгалтерської книги, включаючи смарт-контракти, що буде досягнуто шляхом впровадження нативних функцій смарт-контрактів та бокових ланцюгів, що зміцнить екосистему розробників.

5. Випуск стейблкоїна: Компанія оголосила про випуск корпоративного стейблкоїна, прив’язаного до долара США 1:1, який має на меті покращити інституційну ліквідність, довіру та відповідність у її екосистемі.

PlatON: пошук наступного перспективного проєкту

У таких обставинах, як ми можемо захопити цінність подібних проектів?

Наразі успішно випущені токени блокчейн платіжних проектів в основному зосереджені на: відносно незалежних платіжних протоколах, а також на проектах, які використовують свою базову блокчейн книгу як мережу для розрахунків. Ринковий досвід свідчить про те, що цінність платіжних мереж більша, а екосистема більш розширювальна. Тому ми звертаємо свою увагу на PlatON.

PlatON на початку виділявся завдяки своїм технологічним характеристикам "приватних обчислень". Після накопичення достатньої технічної бази він почав застосовувати свої технологічні переваги в таких сферах, як платежі, забезпечуючи системну стабільність і продуктивність фінансового рівня, управління цифровими активами з криптографічною підтримкою, а також рішення для очищення платіжних операцій, орієнтовані на багато сценаріїв.

З точки зору належності проєкту, PlatON явно належить до типу, що використовує базовий Блокчейн як мережу для розрахунків і обслуговує всю екосистему Web3.0.

LAT є рідною монетою мережі PlatON, яка в основному використовується для управління децентралізованою мережею, оплати витрат на використання обчислювальних ресурсів та послуг даних в мережі, а також для стимулювання учасників мережі, включаючи операторів вузлів і постачальників даних, для підтримки та сприяння нормальному функціонуванню та розвитку мережі.

TOPOS є відкритою платіжною системою розрахунків, заснованою на PlatON, її платіжне ядро базується на Tokenized Money, що забезпечує контрольований перехід вартості "грошей" Web3.0, створюваних користувачами, через три рівні: блокування вартості, платіжну логіку та механізм авторизації.

Таким чином, ми можемо побачити з PlatON більш чисту бізнес-структуру, яка краще відображає цінність у LAT:

1. Для розрахунків, що використовує мережу PlatON (, рідний токен мережі LAT );
2. Відкрита платіжна система TOPOS;
3. Ініціатор та рушій розвитку відкритої фінансової інфраструктури LatticeX.

Варто зазначити, що певна компанія з оплати в Блокчейн є приватною компанією, її платіжна мережа та стейблкоїн не можуть повністю відобразити свою вартість у її монетах, тоді як бізнес-архітектура PlatON може повною мірою реалізувати вартість LAT.

Як PlatON захоплює платіжну вартість?

Блокчейн забезпечує технічні умови для повного об'єднання інформаційних та грошових потоків у ціннісному обміні, але розвиток Web3.0 до сьогодні, на базі Блокчейн, платіжна архітектура все ще перебуває на етапі, визначеному в ранньому білому папері Біткоїна, з основними правилами розрахунків на основі переказів між рівними, і ще не сформувалася система стандартів для розрахунків, здатна впоратися з різними складними платіжними сценаріями та багатосторонньою участю.

Хоча глобальні платежі на основі стейблкоїнів стали реальністю з великим потенціалом, але на даний момент проста логіка переказів «пункт до пункту» не може підтримувати багатий спектр сценаріїв платежів зі стейблкоїнами. Одночасно, через відсутність стандартів правил клірингу на блокчейні, платіжні транзакції все ще потребують виходу з бухгалтерської книги блокчейну та повернення до традиційної системи платежів і клірингу.

Ця ситуація не може дійсно відобразити первісну першу цінність "постулату Сатоші Накамото", що є основною проблемою, яку потрібно вирішити для створення різноманітних платіжних сценаріїв зі стейблкоїнами.

Отже, те, що ми бачимо в PlatON, не є простим відтворенням звичайних переказів у точці до точки, побудованим лише на власних перевагах сценаріїв. PlatON намагається використовувати свою мережу як "головну книгу" та платформу для застосувань у майбутніх глобальних міжкордонних платежах і розрахунках, встановлюючи набір стандартів правил розрахунків на блокчейні для вирішення розподілу інтересів багатьох учасників платежів та складних платіжних сценаріїв. TOPOS є носієм цієї системи стандартів правил розрахунків.

Коротко кажучи, кінцевою метою PlatON є створення "VISA епохи Web3", а організація карток VISA є найвищою за вартістю в глобальній платіжній екосистемі. Як і платіжна мережа, що була запущена деякою компанією з блокчейн-платежів, яка розглядається як альтернатива платіжній мережі SWIFT, що використовується традиційними фінансовими установами.

Таким чином, PlatON заповнює нестачу стандартів правил розрахунків у Блокчейн за допомогою TOPOS і створює мережу цифрової монети "VISA", що приносить вигоду багатьом сторонам, залучаючи установи-еквайри, гаманці, споживачів та підприємців для багатосторонньої участі, що дозволяє створити різноманітні платіжні сценарії.

З розвитком екосистеми мережа ефектів зрештою проявиться, а остаточна цінність відобразиться на PlatON і LAT.

TOPOS відкритої фінансової екосистеми, формування платіжної структури PlatON

Система цифрових валют, що базується на платіжній системі, крім вигоди від появи та масового використання стейблкоїнів як торгових засобів, також потребує наявності великих платіжних мереж. PlatON має на меті створити велику відкриту платіжну клірингову мережу TOPOS, побудовану на Блокчейн. Завдяки інноваційній структурі платіжної клірингової системи, використовуючи Web3.0, буде перетворено глобальні платежі.

Завдяки відкритій платіжній екосистемі, TOPOS може знизити високі комісії за трансакції в міжкраїнних платежах щонайменше на 60%. Торговці та споживачі можуть не підпорядковуючи тримати цифрові активи, покладаючись на установи-еквайри, установи-гаманці та стандартні сценарії оплати Tokenized Money для завершення платежів і обміну вартістю. Усі учасники платіжного процесу виконують свої ролі та отримують прибуток.

TOPOS не лише платформа для платежів і розрахунків на Блокчейн, але й основа відкритої фінансової екосистеми. Як відкрита операційна система, вона може адаптуватися до різних сценаріїв використання та потреб, легко інтегруючи нові технології та функції.

Одночасно TOPOS прагне побудувати міст між Web2.0 та Web3.0, зламуючи бар'єри між традиційною фінансовою системою та новими фінансовими технологіями. Це означає, що як традиційні фінансові установи, так і нові блокчейн-проекти можуть знайти своє місце в екосистемі TOPOS, реалізуючи вільний рух коштів та безшовну передачу вартості.

Наразі платіжні рішення TOPOS охоплюють випуск стейблкоїнів (TOPOS MINT), міжнародні перекази (TOPOS RemiNet), обробку цифрових валют, міжнародну торгівлю тощо. Кожен може за допомогою можливостей базового виклику блокчейну, наданих TOPOS, зібрати остаточні платіжні послуги в цій екосистемі.

Загалом, PlatON підтримує та стимулює багатосторонню участь, запроваджуючи стандарт правил розрахунків на Блокчейн, що призводить до багатих сценаріїв платежів, внаслідок чого поступово формується мережевий ефект PlatON, що зрештою призводить до захоплення вартості LAT.

Точка прориву PlatON у майбутньому

Створюючи "VISA епохи Web3", PlatON може залишити цінність на ланцюгу транзакцій учасникам мережі, формуючи систему стимулів, а не повертатися до традиційної системи розрахунків, де її поділяють різні посередники. Водночас, складні платіжні сценарії, побудовані на TOPOS, можуть ідеально поєднуватися з додатками Web2.0 та платіжними сценами, забезпечуючи зниження витрат на застосування та підвищення ефективності, а також кращий досвід для користувачів.

Тут PlatON не обмежується лише цифровими монетами на Блокчейні та Web3.0. У довгостроковій перспективі все, що сьогодні є оригінальними інноваціями на ланцюгах, є етапним проявом та досвідом цього тривалого потоку, а основа проривів полягає в ітераційній модернізації фінансової інфраструктури між банками під впливом значних комерційних потреб Web2.0.

Тому PlatON звертає увагу на більш багатий ринок Web2.0, і саме це є ключем до масового впровадження екосистеми Web3.0, це є основою для прориву криптоплатежів!

PlatON засновник вважає: "Наразі та на наступному етапі найбільша ринкова можливість полягає в повному переході основних команд та застосувань Web2.0 до Web3.0, подібно до того, як це було десять років тому.