Con đường sinh tồn trong chu kỳ thị trường

Thế giới đầu tư đầy thử thách, những người thực sự có thể tồn tại và có lợi trong thời gian dài rất hiếm. Đây là một trò chơi tàn khốc, cần trí tuệ và kiên nhẫn.

Kinh tế và thị trường có sự biến động theo chu kỳ, việc chuyển giao giữa thị trường tăng và giảm là điều bình thường. Mỗi nhà đầu tư nên tìm ra con đường sinh tồn phù hợp với mình, điều này đòi hỏi sự nhận thức sâu sắc về bản thân. Có người giỏi giao dịch ngắn hạn, có người tập trung vào đầu tư vào các dự án cơ bản, còn có người thực hiện phân bổ xuyên chu kỳ, mỗi chiến lược của mọi người đều không giống nhau.

Tuy nhiên, có một điều đáng lưu ý: về lâu dài, quá chú trọng vào biến động giá ngắn hạn thường dẫn đến kết quả đầu tư kém. Khi một người dễ dàng kiếm lợi nhuận từ giao dịch thường xuyên, họ dễ dàng trở nên tự tin mù quáng. Cuối cùng, thị trường sẽ phân phối lại lợi nhuận, liệu có thể thực sự kiếm được và giữ lại lợi nhuận phụ thuộc rất nhiều vào tâm lý của nhà đầu tư.

Hành vi đầu tư hoặc giao dịch về bản chất phản ánh những đặc điểm nội tại của một người, chẳng hạn như sự cân bằng giữa mong muốn và khả năng tự kiềm chế. Những yếu tố này quyết định các hoạt động cụ thể của con người: mua vào, bán ra hay giữ lại. Mỗi quyết định đều có lý do đứng sau, dựa trên sự hiểu biết và đánh giá của cá nhân về tiền bạc, các yếu tố cơ bản, đầu cơ, xu hướng thị trường và nhiều khía cạnh khác.

Như người xưa đã nói: "Không phải vật bên ngoài đang chuyển động, mà chính là tâm hồn con người đang chuyển động." Nói cách khác, sự biến động của thị trường thực chất phản ánh sự biến động trong lòng người.

Câu hỏi thực sự đáng suy nghĩ không phải là "Khi nào sẽ tăng? Tăng bao nhiêu?" hoặc "Khi nào sẽ giảm? Giảm bao nhiêu?" Nếu thiếu tự tin vào một tài sản đầu tư nào đó, tốt nhất là không nên nắm giữ, nếu không nó có thể liên tục ảnh hưởng đến phán đoán của bạn, dẫn đến những sai lầm trong các thao tác sau này, cuối cùng kết thúc bằng thất bại. Nếu tâm không an, thì hành động chắc chắn sẽ hỗn loạn.

Điểm nóng và cám dỗ

Thị trường đầu tư luôn đầy cám dỗ. Trong môi trường không ngừng thay đổi, các chủ đề nóng xuất hiện liên tục, thúc đẩy con người theo đuổi. Những người chuẩn bị trước có thể nhận được phần thưởng lớn, trong khi những người nhận ra muộn thường phải đối mặt với rủi ro cao.

Đối với những người xây dựng ngành thực sự và các nhà đầu tư dài hạn, họ quan tâm hơn đến sự phát triển của các yếu tố cơ bản, chứ không phải là sự biến động giá ngắn hạn hay chu kỳ thị trường.

Trong thị trường gấu, những dự án có nền tảng vững chắc, như một số dự án metaverse và trò chơi tiền điện tử, có thể thể hiện sự ổn định hơn do có cơ sở người dùng ổn định. Tuy nhiên, chúng vẫn khó có thể hoàn toàn thoát khỏi ảnh hưởng của xu hướng vĩ mô.

Ngay cả trong thị trường gấu, vẫn có những điểm nóng trên thị trường. Đây là đặc điểm vốn có của thị trường, không liên quan đến bò hay gấu. Chỉ là trong thị trường gấu, lượng vốn lưu động ít hơn, và số người có thể kiếm lời từ đó cũng ít hơn.

Cần cảnh giác rằng, đằng sau sự cám dỗ thường ẩn chứa cạm bẫy. Cám dỗ càng lớn, cạm bẫy có thể càng sâu.

Người tham gia thị trường tiền mã hóa

Thị trường tiền điện tử chủ yếu được thúc đẩy bởi hai nhóm: một nhóm cố gắng vượt qua lạm phát, nhóm còn lại hy vọng vượt qua hiệu suất của Bitcoin hoặc Ethereum.

Cấu trúc này có ảnh hưởng quan trọng đến sự phát triển của thị trường.

Các nhóm đầu tiên, như các tổ chức tài chính truyền thống, khi họ cho rằng tài sản tiền điện tử có thể mang lại lợi nhuận vượt qua lạm phát, sẽ phân bổ vốn vào thị trường tiền điện tử, làm tăng giá. Ngược lại, nếu họ cho rằng tiền pháp định hoạt động tốt hơn, họ có thể rút vốn, dẫn đến việc giá giảm. Phần nhà đầu tư này thường không phải là những người chơi bản địa trong ngành tiền điện tử, nhưng số lượng vốn của họ lớn, có thể tạo ra ảnh hưởng lớn đến thị trường, đặc biệt trong thời kỳ thị trường gấu.

Nhóm thứ hai là những người ủng hộ cốt lõi của ngành, họ đã thúc đẩy sự phát triển của Bitcoin, Ethereum và các lĩnh vực như DeFi, NFT, trò chơi tiền điện tử, vũ trụ ảo và Web3 sau này. Mặc dù họ cũng quan tâm đến sự thay đổi giá trị so với tiền fiat, nhưng họ chú trọng hơn đến việc liệu có thể vượt trội hơn về hiệu suất so với BTC hoặc ETH hay không. Nhóm này thường trở thành lực lượng chủ chốt của thị trường trong thời kỳ thị trường gấu.

Nhìn nhận một cách hợp lý về việc sử dụng toàn bộ quỹ

Trong bất kỳ thị trường nào, nhiệm vụ hàng đầu là đảm bảo sự sống còn, chứ không phải theo đuổi lợi nhuận cao trong ngắn hạn. Việc dùng toàn bộ vốn có thể mang lại lợi nhuận đáng kể trong một số thời điểm, nhưng đối với hầu hết mọi người, đây không phải là lựa chọn tốt nhất. Một khi đã thử dùng toàn bộ vốn, rất có thể sẽ bị nghiện, dẫn đến việc mạo hiểm lặp đi lặp lại. Một vài trường hợp thành công không thể chứng minh đây là một chiến lược hợp lý, từ góc độ xác suất, rủi ro của việc dùng toàn bộ vốn thường lớn hơn lợi nhuận tiềm năng.

Kết luận

Thế giới là phức tạp và biến đổi, không có quy tắc đầu tư nào hoàn toàn đúng. Quan điểm trên có thể không áp dụng trong một số trường hợp. Mỗi người nên tự xem xét bản thân, tìm ra con đường đầu tư phù hợp với mình. Đó mới là trí tuệ thực sự.