Kiểm soát rủi ro: Giao dịch tiền kỹ thuật số nền tảng của sự sống

Rủi ro, như một từ ngoại lai, có nguồn gốc từ tiếng Ý "RISQUE", vốn chỉ những nguy hiểm khách quan trong tự nhiên. Tuy nhiên, trong xã hội hiện đại, rủi ro giống như một sự lựa chọn hơn là một số phận, phụ thuộc vào mức độ tự do lựa chọn của chúng ta.

Nhà sử học tài chính Peter Burns trong tác phẩm kinh điển về quản lý rủi ro của mình chỉ ra rằng, sự thăng trầm của doanh nghiệp, sự tăng giảm của thị trường chứng khoán, chiến tranh và suy thoái kinh tế,… những sự kiện này có vẻ như lặp đi lặp lại, nhưng luôn xảy ra khi mọi người không kịp chuẩn bị.

Là một nhà cung cấp thanh khoản trên thị trường tiền kỹ thuật số, một trong những yếu tố cốt lõi của sàn giao dịch là quản lý rủi ro. Những nền tảng này kết hợp nhiều chức năng như lưu ký tài sản, khớp lệnh giao dịch, thanh toán, phát hành thông tin, và còn tích hợp các đặc điểm của các tổ chức như công ty chứng khoán và quỹ, được coi là trung tâm tài chính siêu.

Ngành công nghiệp thường cho rằng, có vấn đề về thiếu hụt kiểm soát rủi ro trong ngành blockchain, điều này cũng dẫn đến các bi kịch trong ngành như FCoin "bùng nổ", sàn giao dịch bị đánh cắp. Cách thức thực hiện kiểm soát rủi ro tốt là một chủ đề quan trọng mà ngành cần tiếp tục chú ý.

Đa diện của rủi ro

Rủi ro hệ thống đến từ chính sách là điều khó chống đỡ nhất trong thị trường tiền điện tử, sự thay đổi trong chính sách quản lý ảnh hưởng trực tiếp đến sự biến động của toàn bộ thị trường.

Các nhà tham gia thị trường có thể kiểm soát rủi ro phi hệ thống, bao gồm:

• Rủi ro kỹ thuật: liên quan đến an toàn và tính ổn định của hệ thống
• Rủi ro kinh doanh: do quyết định sai lầm gây ra
• Rủi ro thanh khoản: Tài sản không thể được giao dịch kịp thời với giá hợp lý
• Rủi ro tin cậy: Không thể thực hiện kịp thời các thao tác rút tiền, chuyển khoản, v.v.
• Rủi ro đạo đức: Để đạt được lợi ích tối đa cho bản thân mà gây thiệt hại cho lợi ích của nhà đầu tư

Bộ phận kiểm soát rủi ro gắn liền với từng khâu của sàn giao dịch. Một chuyên gia dày dạn kinh nghiệm cho biết, bộ phận kiểm soát rủi ro có vị thế cao trong công ty, liên tục giám sát tính thanh khoản, chênh lệch giá, các dự án rủi ro bất thường của tài khoản và duy trì liên lạc chặt chẽ với các bộ phận khác.

Tuy nhiên, giai đoạn phát triển nhanh chóng của việc kiểm soát rủi ro chắc chắn sẽ hạn chế tốc độ phát triển, và tình hình hiện tại của ngành không lý tưởng. Nhiều chuyên gia trong ngành cho rằng hiện nay nhiều nền tảng giao dịch vừa và nhỏ vẫn còn thiếu nhận thức về kiểm soát rủi ro, bất kể là ở cấp độ vật lý, cấp độ hệ thống hay cấp độ quản trị đều tương đối thiếu.

Không còn nghi ngờ gì nữa, nếu ngành công nghiệp blockchain muốn bước vào dòng chính, nền tảng giao dịch, như một trung tâm của ngành, phải giải quyết đúng đắn "nỗi đau của quản lý rủi ro".

An toàn tài sản: Mục tiêu cốt lõi của quản lý rủi ro

Năm 2019, giá trị tài sản bị đánh cắp trên nền tảng giao dịch tiền kỹ thuật số lên tới 283 triệu USD. Mặc dù sự kiện Mạn Đầu Câu đã trôi qua gần 6 năm, nhưng hiện tượng "tiền kỹ thuật số bốc hơi" vẫn thường xuyên xảy ra, vấn đề bảo đảm an toàn cho tài sản số vẫn đang khiến các chuyên gia trong ngành lo lắng.

Để đối phó với thách thức này, nhiều sàn giao dịch đã thực hiện một loạt các biện pháp:

• Thiết lập hệ thống kiểm toán tài chính nghiêm ngặt và hệ thống cảnh báo giám sát thời gian thực
• Tăng cường độ an toàn bằng cách tách biệt ví nóng và ví lạnh cũng như sử dụng ví phần cứng
• Xây dựng cơ chế bồi thường trước cho người dùng
• Thành lập quỹ bảo vệ người dùng
• Chú trọng vào đối chiếu theo thời gian thực và theo lô
• Theo dõi, đánh giá và truy vết địa chỉ blockchain theo thời gian thực
• Ủy thác nhân viên dịch vụ khách hàng chuyên nghiệp và chuyên gia quản lý rủi ro phân tích rủi ro tài sản của người dùng
• Tăng cường giáo dục người dùng liên quan đến quản lý rủi ro

Lưu trữ ủy thác được coi là một phương tiện quan trọng để bảo vệ an toàn tài sản, đồng thời là khâu then chốt trong việc chuyển đổi tài chính truyền thống sang ngành công nghiệp blockchain. Đối với các doanh nghiệp blockchain vừa và nhỏ có khả năng công nghệ hạn chế, việc đưa vào dịch vụ ủy thác của bên thứ ba và mua bảo hiểm liên quan được xem là giải pháp khả thi để nâng cao mức độ an toàn lưu trữ tiền kỹ thuật số.

Ngoài các yếu tố bên ngoài, an ninh tài sản còn thử thách rủi ro đạo đức chủ quan của nền tảng. Một số chuyên gia trong ngành gợi ý rằng nền tảng có thể chọn cách công khai minh bạch càng nhiều càng tốt, mời các đồng nghiệp cùng giám sát, nhằm giảm thiểu khả năng tài sản của khách hàng bị chiếm dụng.

Tuân thủ quy định và quản lý rủi ro: Loại bỏ sự không chắc chắn

Đối mặt với nhiều sự không chắc chắn, nền tảng giao dịch tiền kỹ thuật số chủ động đón nhận quy định và hoạt động tuân thủ trở thành điều kiện cần thiết để giảm thiểu rủi ro chính sách và pháp lý. Hiện tại, các nền tảng giao dịch tiền kỹ thuật số hàng đầu trong ngành đều đã thiết lập các hệ thống quản lý rủi ro tuân thủ ở nhiều mức độ khác nhau, bao trùm các khía cạnh trước, trong và sau.

Những biện pháp này bao gồm nhưng không giới hạn ở:

• Xây dựng hệ thống KYC/AML chống rửa tiền tiêu chuẩn hóa
• Xây dựng các nguyên tắc mở tài khoản nghiêm ngặt và tiêu chuẩn kiểm tra trước
• Nhận giấy phép liên quan và chịu sự giám sát của cơ quan quản lý
• Phân chia rủi ro tuân thủ thông qua hoạt động phân tán
• Hợp tác với các công ty tuân thủ như AML/KYC và các công ty tư vấn liên quan
• Thành lập bộ phận tuân thủ chuyên trách chịu trách nhiệm kiểm tra tuân thủ cho các dòng sản phẩm và dòng kinh doanh nội bộ.
• Cung cấp hướng dẫn quản lý rủi ro và ý kiến tư vấn pháp lý chuyên nghiệp

Kiểm soát rủi ro kỹ thuật: Thần hộ mệnh an toàn của nền tảng

Đối với nền tảng giao dịch, vấn đề an toàn kỹ thuật là vấn đề kiểm soát rủi ro phổ biến nhất, ngay cả những nền tảng hàng đầu cũng khó có thể hoàn toàn tránh khỏi. Ví dụ, nhiều sàn giao dịch nổi tiếng đã từng bị tấn công DDoS, dẫn đến tình trạng ngừng hoạt động tạm thời.

Để đối phó với thách thức này, các nền tảng đã lần lượt xây dựng hệ thống phòng thủ kỹ thuật của riêng mình:

• Thực hiện giám sát định lượng rủi ro thị trường và phòng ngừa chiến lược tự động cho các nghiệp vụ.
• Thiết lập hệ thống an ninh mạng, tuân thủ quy định, bảo vệ dữ liệu cá nhân và hệ thống quản lý rủi ro công nghệ theo yêu cầu của các tổ chức được cấp phép.
• Thuê công ty bên ngoài hàng đầu toàn cầu để tư vấn kiểm toán CNTT
• Ra mắt não bộ an toàn kiểm soát rủi ro lớn dựa trên dữ liệu lớn trong ngành công nghiệp blockchain, thực hiện giám sát rủi ro theo thời gian thực toàn diện.
• Xây dựng các mô hình tính toán dữ liệu thời gian thực và học máy trực tuyến dựa trên phân tích dữ liệu cụ thể, thực hiện phát hiện rủi ro thông minh

Kiểm soát rủi ro nội bộ: Một khía cạnh quan trọng không thể bỏ qua

Theo thống kê, gần 2/3 các vấn đề an ninh mạng là do sự sơ suất của nhân viên nội bộ. Do đó, an ninh bên trong các doanh nghiệp blockchain quan trọng hơn bên ngoài, phần lớn các sự kiện an ninh thường liên quan đến sự thông đồng giữa nội bộ và bên ngoài hoặc tin tặc đã ẩn náu lâu dài bên trong.

Các nền tảng thường nhấn mạnh về kiểm soát nội bộ:

• Sắp xếp quy trình
• Phân công nhiệm vụ rõ ràng
• Quản lý quyền nghiêm ngặt
• Kiểm toán định kỳ

Một số nền tảng còn áp dụng các biện pháp đặc biệt:

• Thực hiện quản lý quyền thông tin tối thiểu
• Thiết lập hệ thống ủy ban quản lý rủi ro và khung xử lý sự cố an ninh
• Tổ chức đào tạo quản lý rủi ro không định kỳ cho nhân viên
• Tiến hành "lực lượng pháp lý câu cá" nội bộ
• Thực hiện "mô hình không tin cậy"

Học hỏi từ kinh nghiệm tài chính truyền thống

Yêu cầu quản lý rủi ro trong thị trường tiền kỹ thuật số có thể cao hơn so với tài chính truyền thống. Một mặt, độ biến động của thị trường tiền kỹ thuật số vượt quá hầu hết các tài sản tài chính truyền thống; mặt khác, dòng thông tin và dòng tiền trong thanh toán blockchain kết hợp với nhau, tính ẩn danh cao hơn, và khó khăn hơn để thu hồi tiền sau khi đã chuyển ra.

Các chuyên gia trong ngành cho rằng một hướng quan trọng mà lĩnh vực blockchain cần nỗ lực là làm thế nào để hiệu quả trích xuất thông tin trên chuỗi và chuyển đổi thành các chỉ số quyết định rủi ro. Đồng thời, cũng có quan điểm cho rằng, một cấu trúc ngành trưởng thành nên thực hiện việc tách biệt giao dịch và tài sản, với các chủ thể khác nhau chịu trách nhiệm cho các khâu như khớp lệnh giao dịch, thanh toán, quyết toán và lưu ký.

Nền tảng tiền kỹ thuật số cần tăng cường đầu tư vào quản lý rủi ro. Dữ liệu cho thấy, hiện tại đội ngũ an ninh của các sàn giao dịch trung bình chiếm 13% tổng số nhân viên, trung bình chi tiêu 17% ngân sách để đảm bảo hoạt động an toàn của sàn giao dịch. Xét đến khả năng sinh lời và không gian tăng trưởng của những nền tảng này, rõ ràng cần đầu tư nhiều hơn nữa, tuyển dụng thêm nhiều nhân tài quản lý rủi ro cao cấp, xây dựng hệ thống quản lý rủi ro tiên tiến và hoàn chỉnh hơn.

Như một chuyên gia trong ngành đã nói, việc đầu tư vào quản lý rủi ro có thể được coi là chi phí cơ hội. Quản lý rủi ro càng nghiêm ngặt, nguồn lực cần đầu tư càng nhiều, cơ hội kinh doanh có thể mất đi cũng càng nhiều, nhưng đồng thời cũng giảm thiểu rủi ro mất mát tài sản hiện có. Chỉ khi chú trọng đến an toàn tài sản của khách hàng, mới có thể xây dựng được uy tín lâu dài trong ngành và đạt được sự phát triển bền vững.