2024年加密投資策略:技術創新與社區價值的平衡

在加密貨幣投資領域，我一直奉行全天候投資法則，將資金分散到影響市場的各個週期中。這包括年內季節性週期、4年牛熊週期、技術創新週期和經濟週期等。同時，我也採用槓鈴策略，重點配置高beta賽道中的alpha資產和高alpha賽道中的beta資產。

目前，我的投資組合主要集中在鏈抽象、AI Agent和PayFi等前沿項目上。這種配置在去年12月幫助我的整體收益率顯著超越大盤。然而，在爲2025年第一季度重新平衡投資組合時，我意識到自己的alpha資產配置邏輯過於單一，主要圍繞技術的"破壞式創新"這一主線。

最近，我開始重新審視社區價值在加密投資中的重要性。傳統上，我傾向於將社區氛圍和文化視爲噪音，而更關注技術決定論。但是，通過參與某些NFT項目，我親身體驗到了社區帶來的歸屬感和認同感。這促使我開始關注一些擁有強烈社區氛圍的項目，如Monad、Sonic SVM和BeraChain等。

特別值得一提的是Sonic SVM，它是一個面向TikTok用戶的Web3項目。盡管從技術角度來看，它可能不如一些新興的L2技術那麼引人注目，但其在用戶體驗和市場滲透方面的表現令人印象深刻。

Sonic SVM正在開發一個名爲SonicX的TikTok應用層，計劃向通過TikTok註冊的用戶空投其原生代幣。借助帳戶抽象技術，TikTok用戶無需額外設置Web3錢包就能直接在應用內進行鏈上互動。目前，SonicX已吸引超過200萬用戶參與遊戲、挑戰和直播活動，爲用戶提供了近似Web2的無縫體驗。

考慮到TikTok龐大的用戶基礎（全球超過15億用戶）及其較高的用戶生命週期價值，Sonic SVM的策略似乎很有前景。這個案例讓我意識到，在區塊鏈基礎設施已經相對成熟的今天，能夠更快地觸達消費者、佔領用戶心智的項目可能會成爲下一代Web3基礎設施的領導者。

這種認知的轉變提醒我們，在加密投資中，不僅要關注技術創新，還要重視社區建設和用戶採用。未來的成功項目可能是那些能夠在技術實力和社區價值之間找到平衡的項目。作爲投資者，我們需要不斷調整視角，在技術決定論和社區價值之間尋找最佳的投資機會。