Goldman Sachs is bullish on steepening European bond yield positions

Les données de Jinshi du 6 mars, l'analyste de gestion d'actifs de Goldman Sachs, Dan Gul, a déclaré que en raison de l'absence d'une tendance directionnelle claire, la confiance de Goldman Sachs dans les taux d'intérêt à court terme européens est faible, et ils préfèrent les positions avec une courbe de rendement plus pentue, car l'expansion fiscale en Allemagne pour financer apportera des émissions de dette supplémentaires. L'analyste a également souligné que la préférence pour les positions pentues, c'est-à-dire parier sur l'élargissement de l'écart de rendement entre les taux d'intérêt à court terme et à long terme, provient également d'une prime à terme plus élevée possible. La hausse de la prime à terme sera stimulée par l'amélioration des perspectives de hausse à moyen terme et de l'inflation.