Analyse du système d'actifs chiffrés de Malte

1. Introduction

Malte, située au centre de la Méditerranée, est un carrefour stratégique reliant l'Europe, l'Afrique du Nord et le Moyen-Orient. L'économie de ce pays repose principalement sur les services, avec des performances remarquables dans les domaines du tourisme, de la finance et des technologies de l'information. Ces dernières années, Malte a activement promu le développement de l'industrie de la blockchain et des chiffrement, gagnant le surnom d'"île de la blockchain" ; son environnement financier et juridique favorable a attiré de nombreux investisseurs et entreprises internationales. En tant que membre de l'Union européenne, Malte a adopté une attitude réglementaire proactive dans le domaine des chiffrement et de la blockchain, devenant un leader mondial. Cet article analysera le système des actifs numériques de Malte sous quatre aspects : le système fiscal de base, le système fiscal des chiffrement, les politiques de réglementation des chiffrement et les perspectives futures.

2. Système fiscal de base à Malte

2.1 Système fiscal de Malte

Malte applique un système de taux d'imposition progressifs, avec des taux d'imposition sur le revenu des personnes physiques variant de 0 % à 35 %. Le gouvernement impose une taxe sur le revenu mondial aux résidents du pays, tandis que les non-résidents ne paient des impôts que sur les revenus générés à Malte. Le statut de résident est principalement déterminé par la durée de résidence d'une personne à Malte et le centre de ses intérêts économiques. Malte offre des régimes fiscaux spéciaux pour les résidents étrangers et les individus à haute valeur nette, tels que le "régime de retraite maltais" et le "régime de résident mondial", qui offrent des taux d'imposition fixes et des avantages fiscaux.

Selon la constitution, le pouvoir fiscal de Malte est principalement concentré au niveau national, tandis que le pouvoir fiscal des gouvernements locaux est limité. Le système fiscal maltais repose principalement sur l'impôt sur le revenu et la taxe sur la valeur ajoutée, les autres principales catégories d'impôts comprenant l'impôt sur les gains en capital, l'impôt foncier, les droits de douane à l'importation et à l'exportation, ainsi que l'impôt sur les salaires. Les gouvernements locaux peuvent prélever une taxe sur les biens immobiliers, une taxe d'exploitation ainsi que des frais de licence et d'enregistrement. Des impôts spéciaux tels que la taxe sur la consommation et la taxe environnementale sont appliqués à des biens, services et protections environnementales spécifiques. Le gouvernement s'assure un revenu fiscal par le biais d'un ensemble d'impôts afin de soutenir le développement socio-économique et attire les investissements étrangers et promeut les activités commerciales internationales grâce à des politiques fiscales incitatives.

2.2 impôt sur le revenu

La législation fiscale de Malte stipule qu'une entité juridique dont le siège de direction ou le lieu de gestion effective est situé à Malte est considérée comme une entreprise résidente fiscale. Dans les conventions fiscales, Malte suit généralement la définition des entreprises résidentes selon le modèle de l'OCDE. Les entités juridiques qui ne répondent pas à la définition d'entreprise résidente fiscale sont considérées comme des entreprises non résidentes.

L'impôt sur les sociétés s'applique aux entreprises, sociétés et autres personnes morales exerçant des activités commerciales sur le territoire maltais. Les entreprises non résidentes ayant un établissement permanent à Malte doivent payer l'impôt sur les sociétés sur les revenus de cet établissement permanent ainsi que sur les revenus provenant de Malte. Les entreprises non résidentes sans établissement permanent ne doivent payer des impôts que sur les revenus provenant de Malte. Les revenus des entreprises non résidentes sont soumis à des taux d'imposition différents selon leur origine et leur nature, mais les bénéfices imposables nets provenant de la vente de biens immobiliers et d'actions, ainsi que les revenus provenant de travaux de construction à court terme et d'ouvrages similaires, doivent être imposés à un taux plus élevé.

Les gains en capital générés par la vente d'actifs fixes, d'actions et de biens immobiliers par une entreprise sont considérés comme des revenus ordinaires et sont soumis à l'impôt sur les sociétés. Le taux d'imposition des sociétés à Malte est de 35 %, mais il peut être réduit par le biais d'un mécanisme de crédit d'impôt, ce qui fait que la charge fiscale réelle des entreprises à Malte est relativement faible par rapport à la plupart des pays.

En matière d'imposition personnelle, une personne ayant un domicile permanent à Malte ou dont les revenus provenant de Malte dépassent 50 % du revenu total au cours d'une année civile, ou dont le principal lieu d'activité professionnelle est situé à Malte, est considérée comme résident maltais. Les résidents maltais doivent payer l'impôt sur le revenu personnel sur leurs revenus mondiaux ; les non-résidents ne sont imposés que sur les revenus provenant de Malte ou sur les revenus obtenus par l'intermédiaire d'un établissement permanent à Malte. L'impôt sur le revenu personnel est soumis à un taux progressif, le taux maximum étant de 35 %.

Malte impose des taxes sur les gains en capital, principalement applicables aux bénéfices générés par la vente d'actifs fixes, d'actions et d'autres actifs de capital. Les taux d'imposition des gains en capital varient en fonction du type d'actif et de la durée de détention, les actifs détenus à long terme bénéficiant généralement d'un taux d'imposition plus bas. Lors du calcul des gains en capital imposables, le prix de vente de l'actif est pris en compte, diminué du prix d'achat d'origine et des frais associés, n'imposant que la partie réellement appréciée. Malte offre également des incitations fiscales et des exonérations pour les restructurations internes des entreprises et certaines transactions d'investisseurs internationaux.

2.3 taxe sur la valeur ajoutée

La taxe sur la valeur ajoutée (TVA) à Malte s'applique aux revenus de la vente de biens, à la fourniture de services, aux revenus locatifs ainsi qu'à l'importation de biens et de services. Lors de la détermination du taux d'imposition applicable, les revenus non soumis à la TVA doivent être pris en compte avec les revenus soumis à la TVA. Lorsque le contribuable s'acquitte de son obligation fiscale et bénéficie de droits d'exemption, la taxe transférée aux consommateurs en raison des dépenses d'investissement doit être ajustée au cours des années fiscales ultérieures. Actuellement, le taux de TVA de base à Malte est de 18 %, tandis que certains biens et services spécifiques bénéficient d'un taux réduit de 5 % ou d'un taux zéro. Le système de TVA à Malte vise à garantir l'équité et l'efficacité fiscales tout en encourageant le développement de secteurs spécifiques et en améliorant le bien-être social.

2.4 autres taxes

Malte, en tant qu'économie ouverte de petite taille, a choisi d'exempter l'impôt sur la propriété pour renforcer sa compétitivité internationale et attirer les investissements et les entreprises étrangers. Pour combler le vide laissé par l'impôt sur la propriété, la structure fiscale de Malte repose principalement sur l'impôt sur le revenu, l'impôt sur les transferts de biens immobiliers et d'autres formes de taxation comme le droit de timbre.

Pour le transfert de biens immobiliers, Malte met en œuvre un système de retenue à la source (WHT). Depuis le 1er janvier 2015, les transferts de biens immobiliers à Malte sont généralement soumis à une retenue à la source de 8 % ou 10 % sur la valeur de transfert de la propriété, en fonction de la date d'acquisition du bien immobilier. Dans certains cas, le taux de retenue à la source peut varier, par exemple, un taux réduit de 5 % peut être appliqué lorsque la valeur de transfert de 400 000 euros est conforme à des conditions spécifiques.

Le droit de timbre est une composante importante du système fiscal maltais, applicable aux transferts de biens immobiliers et aux transferts de titres de marché. Pour le transfert de biens immobiliers, les résidents et les non-résidents sont taxés à un taux de 5 %, tandis que le transfert de biens immobiliers dans la région de Gozo est soumis à un taux de 2 %. Le taux d'imposition sur les transferts de titres de marché est de 2 % ; le taux pour le transfert d'actions de sociétés immobilières est de 5 %. Malte offre plusieurs exonérations du droit de timbre, telles que l'exonération du droit de timbre pour la réorganisation de la participation. L'échange de participations entre différentes sociétés au sein du même groupe ou le transfert de participations entre sociétés de personnes peut également bénéficier d'une exonération du droit de timbre.

Le système fiscal maltais est conçu pour garantir une imposition raisonnable sur différents revenus, promouvoir la transparence et la réglementation du marché, tout en offrant divers avantages et exonérations fiscaux pour soutenir le développement de secteurs spécifiques et la santé économique. Grâce à ces mesures, Malte a non seulement maintenu l'équité et la transparence de son système fiscal, mais a également efficacement attiré des investissements internationaux, favorisant ainsi une croissance économique durable.

3. Le système fiscal de chiffrement de Malte

Le système fiscal des cryptomonnaies à Malte est relativement clair, et le traitement des actifs cryptographiques dépend principalement des dispositions générales du droit fiscal. Les gains issus des transactions de cryptomonnaie sont considérés comme des plus-values et doivent être soumis à l'impôt sur le revenu des personnes physiques ou à l'impôt sur les sociétés. Les bénéfices réalisés par les entreprises et les particuliers lors de l'achat et de la vente de cryptomonnaies doivent être imposés selon le taux d'imposition progressif de Malte, le taux spécifique dépendant du revenu total du trader.

Malte n'applique généralement pas la taxe sur la valeur ajoutée aux transactions de chiffrement, car en tant que membre de l'Union européenne, selon la législation de l'UE, le chiffrement est considéré comme faisant partie des services financiers, et l'achat et la vente de chiffrement ne sont pas soumis à la taxe sur la valeur ajoutée. Cependant, les entreprises et les particuliers engagés dans des transactions de chiffrement doivent remplir leurs obligations fiscales correspondantes, en particulier lorsque les entreprises exercent des activités liées au chiffrement, elles doivent déclarer les détails des transactions à l'Administration fiscale de Malte et respecter les réglementations pertinentes en matière de lutte contre le blanchiment d'argent et de diligence raisonnable des clients. Ces mesures garantissent la transparence et la conformité du marché du chiffrement, préviennent l'évasion fiscale et le blanchiment d'argent, et protègent les droits légitimes des investisseurs et des consommateurs.

Pour promouvoir le développement des entreprises de blockchain et de chiffrement, Malte offre une série de politiques fiscales avantageuses. Les entreprises éligibles peuvent bénéficier d'un taux d'imposition sur les sociétés réduit et diminuer leur charge fiscale réelle grâce à un mécanisme de crédits d'impôt. Malte propose diverses mesures fiscales incitatives aux entreprises utilisant la technologie blockchain, afin de stimuler la recherche et l'innovation. Les entreprises éligibles peuvent obtenir un crédit d'impôt de 25 % à 70 % sur les dépenses de recherche et développement, le taux précis dépendant de la taille de l'entreprise et de la nature du projet. De plus, Malte offre des avantages fiscaux aux start-ups et aux entreprises en phase précoce, qui peuvent bénéficier d'un taux d'imposition sur les sociétés réduit et d'échéances supplémentaires sur les dépenses éligibles. En matière de propriété intellectuelle, Malte propose un régime fiscal avantageux pour les revenus provenant de la propriété intellectuelle éligible, permettant aux investisseurs de bénéficier d'importantes réductions d'impôt sur les revenus générés par des brevets, des droits d'auteur et des marques.

Pour éviter la double imposition des revenus mondiaux des investisseurs internationaux, Malte a signé un vaste réseau de conventions de double imposition. Ces politiques fiscales et mesures incitatives montrent l'intention de Malte de devenir un centre de premier plan dans l'industrie de la blockchain et du chiffrement, offrant un environnement fiscal favorable aux entreprises et aux investisseurs du monde entier.

4. Politique de régulation des chiffrement à Malte

Malte est l'un des premiers pays au monde à avoir établi un cadre juridique complet pour réglementer la blockchain et le chiffrement. Sa politique de régulation repose principalement sur des lois telles que la Loi sur les actifs financiers virtuels, la Loi sur les technologies et services innovants, et la Loi sur l'agence d'innovation numérique. En 2018, Malte a adopté la Loi sur les actifs financiers virtuels, définissant et classifiant en détail les crypto-monnaies et les activités connexes, et établissant des exigences réglementaires spécifiques. Selon cette loi, les prestataires de services d'actifs financiers virtuels qui exercent des activités de trading, de gestion et de garde de crypto-monnaies doivent être enregistrés auprès de l'Autorité de services financiers de Malte et se conformer à des normes réglementaires strictes, y compris des mesures de lutte contre le blanchiment d'argent et le financement du terrorisme, des exigences de transparence et des rapports réguliers.

Les entreprises procédant à une émission initiale de jetons à Malte doivent soumettre un livre blanc détaillé à l'Autorité de régulation des services financiers, divulguant des informations sur le projet, y compris les fonctionnalités des jetons, les risques et le plan d'utilisation des fonds. L'Autorité de régulation des services financiers examinera et approuvera ces livres blancs. Tous les fournisseurs de services d'actifs financiers virtuels doivent se conformer aux normes internationales de lutte contre le blanchiment d'argent et le financement du terrorisme, y compris la diligence raisonnable des clients, le signalement des transactions suspectes et la tenue de dossiers de transactions.

Selon la loi sur les arrangements et services technologiques innovants, Malte a établi l'Office des arrangements et services technologiques innovants, responsable de l'authentification et de la régulation de l'application de la blockchain et d'autres technologies innovantes, afin d'assurer la sécurité et la transparence des technologies. La loi sur l'agence numérique innovante a quant à elle établi l'Agence numérique innovante de Malte, chargée de promouvoir et de réguler l'innovation numérique nationale, y compris la blockchain et le chiffrement.

Le cadre réglementaire des cryptomonnaies de Malte, à travers des mesures légales et réglementaires strictes, assure la transparence et la sécurité du marché des cryptomonnaies, protège les droits des investisseurs, tout en encourageant l'innovation en technologie financière et le développement du secteur. Cette approche réglementaire complète et stricte garantit non seulement le développement sain du marché, mais offre également un modèle réglementaire à d'autres pays du monde.

5. Résumé et perspectives du régime des actifs chiffrés à Malte

Le système fiscal maltais sur les actifs numériques est relativement clair et prospectif, ses règles fiscales étant principalement liées à la législation fiscale générale. Le traitement des actifs numériques par Malte suit principalement sa qualification juridique des actifs financiers virtuels, considérant les bénéfices des transactions de chiffrement comme des gains en capital, soumis à l'impôt sur le revenu des personnes physiques ou à l'impôt sur les sociétés, et exemptant les transactions de chiffrement de la taxe sur la valeur ajoutée. Malte impose des exigences strictes en matière de déclaration fiscale et de lutte contre le blanchiment d'argent aux entreprises et aux particuliers engagés dans des transactions de chiffrement, afin d'assurer la conformité et la transparence du marché. Bien que l'objectif principal du système fiscal maltais soit de protéger les intérêts des investisseurs et de prévenir les risques financiers, le gouvernement maltais adopte clairement une attitude encourageante envers le développement du secteur des actifs numériques, attirant activement les entreprises de blockchain et de chiffrement à travers des dispositions technologiques innovantes, des lois de services et d'autres politiques incitatives, favorisant ainsi l'innovation en fintech et le développement de l'industrie.

Envisageant l'avenir, Malte continuera à jouer un rôle de leader dans la réglementation et la fiscalité des actifs chiffrés au niveau mondial. Avec l'augmentation de l'acceptation des cryptomonnaies dans le monde entier, Malte pourrait affiner davantage son système fiscal pour s'adapter au développement et aux changements du marché des cryptomonnaies, et espérer trouver la meilleure solution pour équilibrer le développement économique, la sécurité financière et la souveraineté monétaire, tout en maintenant sa position de leader dans le domaine des actifs chiffrés. En ajustant et en optimisant continuellement ses politiques fiscales, Malte peut non seulement attirer davantage d'entreprises de blockchain et de cryptomonnaies, mais aussi occuper une position plus favorable sur les marchés financiers internationaux, favorisant ainsi la croissance continue et l'innovation de l'économie nationale.